(23 अप्रैल 2025 तक अद्यतन) क. परिभाषाएँ 1. गैर-बैंकिंग वित्तीय कंपनी (एनबीएफसी) क्या है? गैर-बैंकिंग वित्तीय कंपनी (एनबीएफसी) एक ऐसी कंपनी है जो कंपनी अधिनियम, 1956 या कंपनी अधिनियम, 2013 के तहत पंजीकृत है, और ऋण और अग्रिम के कारोबार में लगी हुई है, सरकार या स्थानीय प्राधिकरण द्वारा जारी किए गए शेयर/स्टॉक/बॉन्ड/डिबेंचर/प्रतिभूतियों का अधिग्रहण या इसी तरह की अन्य विपणन योग्य प्रतिभूतियां, पट्टे पर देना, किराया-खरीद आदि उनके मुख्य व्यवसाय हैं, लेकिन इसमें कोई भी संस्था शामिल नहीं है जिसका मुख्य व्यवसाय कृषि गतिविधि, औद्योगिक गतिविधि, किसी भी सामान की खरीद या बिक्री (प्रतिभूतियों के अलावा) या कोई सेवा प्रदान करना और अचल संपत्ति की बिक्री/खरीद/निर्माण करना है। एक गैर-बैंकिंग संस्था जो एक कंपनी है और जिसका किसी योजना या व्यवस्था के तहत एकमुश्त या किश्तों में योगदान के माध्यम से या किसी अन्य तरीके से जमा प्राप्त करना मुख्य व्यवसाय है, 2. वित्तीय गतिविधि को “प्रमुख व्यवसाय” के रूप में संचालित करने का क्या अर्थ है? वित्तीय गतिविधि को मुख्य व्यवसाय तब माना जाता है जब किसी कंपनी की वित्तीय परिसंपत्तियां कुल परिसंपत्तियों (अमूर्त परिसंपत्तियों द्वारा शुद्ध) का 50 प्रतिशत से अधिक होती हैं और वित्तीय परिसंपत्तियों से होने वाली आय सकल आय का 50 प्रतिशत से अधिक होती है। इन दोनों मानदंडों को पूरा करने वाली कंपनी को रिजर्व बैंक के साथ NBFC के रूप में पंजीकृत होना आवश्यक है। भारतीय रिजर्व बैंक अधिनियम, 1934 में 'मुख्य व्यवसाय' शब्द को परिभाषित नहीं किया गया है। इसलिए, रिजर्व बैंक ने इसे 08 अप्रैल, 1999 की प्रेस विज्ञप्ति 1998-99/1269 के माध्यम से परिभाषित किया है ताकि यह सुनिश्चित किया जा सके कि केवल वित्तीय गतिविधियों में मुख्य रूप से संलग्न कंपनियां ही इसके साथ पंजीकृत हों और इसके द्वारा विनियमित और पर्यवेक्षित हों। इसलिए, यदि कृषि कार्यों, औद्योगिक गतिविधि, वस्तुओं की खरीद और बिक्री, सेवाएं प्रदान करने या अचल संपत्ति की खरीद, बिक्री या निर्माण को अपने मुख्य व्यवसाय के रूप में शामिल करने वाली कंपनियां हैं और वे छोटे पैमाने पर कुछ वित्तीय व्यवसाय कर रही हैं, तो वे रिजर्व बैंक द्वारा विनियमित नहीं होंगी। दिलचस्प बात यह है कि यह परीक्षण 50-50 परीक्षण के नाम से लोकप्रिय है और इसका प्रयोग यह निर्धारित करने के लिए किया जाता है कि कोई कंपनी वित्तीय कारोबार में है या नहीं। 3. एनबीएफसी बैंकों के समान कार्य कर रहे हैं। बैंकों और एनबीएफसी के बीच क्या अंतर है? बैंक और NBFC अलग-अलग संस्थाएँ हैं, जो अलग-अलग वैधानिक और विनियामक आवश्यकताओं के अधीन हैं। हालाँकि, NBFC उधार देते हैं और निवेश करते हैं और इसलिए ये गतिविधियाँ बैंकों के समान हैं। बैंकों और NBFC के बीच मुख्य अंतर नीचे दिए गए हैं: 1. एनबीएफसी मांग जमा स्वीकार नहीं कर सकते हैं; ii. एनबीएफसी भुगतान और निपटान प्रणाली का हिस्सा नहीं हैं और स्वयं पर चेक जारी नहीं कर सकते हैं; जमा बीमा और ऋण गारंटी निगम (डीआईसीजीसी) की जमा बीमा सुविधा जमा स्वीकार करने वाली एनबीएफसी के जमाकर्ताओं के लिए उपलब्ध नहीं है। 4. क्या यह आवश्यक है कि प्रत्येक एनबीएफसी भारतीय रिजर्व बैंक के पास पंजीकृत हो? आरबीआई अधिनियम, 1934 की धारा 45-आईए के अनुसार, कोई भी एनबीएफसी बिना ए) रिज़र्व बैंक से पंजीकरण प्रमाणपत्र प्राप्त किए और 01 अक्टूबर, 2022 से ₹10 करोड़ का शुद्ध स्वामित्व वाला फंड (एनओएफ) न रखते हुए गैर-बैंकिंग वित्तीय संस्थान का व्यवसाय शुरू या चला नहीं सकता है (पंजीकरण चाहने वाले एनबीएफसी के पास शुरू से ही ₹10 करोड़ का एनओएफ होगा और मौजूदा एनबीएफसी के पास ₹10 करोड़ का एनओएफ प्राप्त करने के लिए 31 मार्च, 2027 तक की समयसीमा है)। हालांकि, दोहरे विनियमन को दूर करने के लिए, रिज़र्व बैंक को प्रदत्त शक्तियों के संदर्भ में, एनबीएफसी की कुछ श्रेणियां जो अन्य नियामकों द्वारा विनियमित होती हैं, उन्हें रिज़र्व बैंक के साथ पंजीकरण की आवश्यकता से छूट दी गई है, जैसे, वैकल्पिक निवेश कोष / मर्चेंट बैंकिंग कंपनियां / सेबी के साथ पंजीकृत स्टॉक ब्रोकिंग कंपनियां कंपनी अधिनियम, 1956 की धारा 620 ए के तहत अधिसूचित निधि कंपनियां; चिट फंड अधिनियम, 1982 की धारा 2 के खंड (बी) में परिभाषित चिट का कारोबार करने वाली चिट कंपनियां; स्टॉक एक्सचेंज या म्यूचुअल बेनिफिट कंपनी, आदि। 5. रिज़र्व बैंक में पंजीकरण के लिए क्या आवश्यकताएं हैं? भारतीय रिजर्व बैंक अधिनियम, 1934 की धारा 45 I(a) के तहत परिभाषित गैर-बैंकिंग वित्तीय संस्थान का व्यवसाय शुरू करने की इच्छुक 'कंपनी' को निम्नलिखित का अनुपालन करना चाहिए: i. यह कंपनी अधिनियम, 1956 की धारा 3 या कंपनी अधिनियम, 2013 के तहत संगत धारा के तहत निगमित कंपनी होनी चाहिए; ii. इसमें न्यूनतम ₹10 करोड़ का निवल स्वामित्व वाला फंड होना चाहिए। (विशेषीकृत NBFC के लिए न्यूनतम निवल स्वामित्व वाली निधि आवश्यकताएँ हैं NBFC-इंफ्रास्ट्रक्चर फाइनेंस कंपनी (NBFC-IFC) – ₹300 करोड़; इंफ्रास्ट्रक्चर डेट फंड – NBFC (IDF-NBFC) – ₹300 करोड़; मॉर्गेज गारंटी कंपनी (MGC) – ₹100 करोड़; हाउसिंग फाइनेंस कंपनी (HFC) – ₹20 करोड़, स्टैंडअलोन प्राइमरी डीलर्स (SPD) जो केवल मुख्य गतिविधियाँ करते हैं – ₹150 करोड़ और SPD जो गैर-मुख्य गतिविधियाँ भी करते हैं – ₹250 करोड़; NBFC-AA – ₹2 करोड़; और NBFC-P2P – ₹2 करोड़)। 6. पंजीकरण के लिए रिज़र्व बैंक को आवेदन करने की प्रक्रिया क्या है? आवेदक कंपनी को https://pravaah.rbi.org.in पर ऑनलाइन आवेदन करना होगा तथा भारतीय रिजर्व बैंक द्वारा निर्धारित प्रक्रिया के अनुसार आवश्यक दस्तावेजों के साथ आवेदन की एक भौतिक प्रति, दिनांक 17 जून, 2016 की प्रेस विज्ञप्ति 2015-2016/2935 के अनुसार प्रभारी मुख्य महाप्रबंधक, विनियमन विभाग, भारतीय रिजर्व बैंक, केंद्रीय कार्यालय, द्वितीय तल, मुख्य कार्यालय भवन, शहीद भगत सिंह मार्ग, फोर्ट, मुंबई-400 001 को प्रस्तुत करनी होगी। 7. रिज़र्व बैंक को आवेदन पत्र के साथ कौन से आवश्यक दस्तावेज प्रस्तुत करने होंगे? आवेदन प्रपत्र और आवेदन के साथ प्रस्तुत किए जाने वाले आवश्यक दस्तावेजों की सांकेतिक सूची भारतीय रिज़र्व बैंक की वेबसाइट पर एनबीएफसी फॉर्म के अंतर्गत उपलब्ध है । 8. एनबीएफसी के लिए स्केल आधारित विनियामक ढांचा या एसबीआर फ्रेमवर्क क्या है? पिछले कुछ वर्षों में, एनबीएफसी क्षेत्र वित्तीय क्षेत्र के भीतर आकार, जटिलता और अंतर्संबंध के मामले में काफी विकसित हुआ है और इसलिए एनबीएफसी के बदलते जोखिम प्रोफाइल को ध्यान में रखते हुए नियामक ढांचे को संरेखित करने की आवश्यकता थी। तदनुसार, रिज़र्व बैंक ने 01 अक्टूबर, 2022 से एनबीएफसी के नियमन के लिए एक स्केल-आधारित नियामक ढांचा या एसबीआर फ्रेमवर्क लागू किया है। एसबीआर फ्रेमवर्क जो आनुपातिकता के सिद्धांत पर आधारित है, एनबीएफसी को विभिन्न परतों में वर्गीकृत करने के लिए वित्तीय क्षेत्र के भीतर आकार, गतिविधि, जटिलता, अंतर्संबंध आदि जैसे विभिन्न कारकों को ध्यान में रखता है। जैसे-जैसे कोई निचली से उच्च परतों की ओर बढ़ता है, विनियमन की डिग्री बढ़ती जाती है। एसबीआर फ्रेमवर्क एनबीएफसी को चार परतों में वर्गीकृत करता है। मध्य परत और ऊपरी परत में एनबीएफसी को क्रमशः एनबीएफसी-मध्य परत (एनबीएफसी-एमएल) और एनबीएफसी-ऊपरी परत (एनबीएफसी-यूएल) के रूप में जाना जाएगा और उन्हें प्रणालीगत रूप से महत्वपूर्ण माना जाता है। शीर्ष परत को आदर्श रूप से खाली रहने की उम्मीद है और इसे एनबीएफसी-शीर्ष परत (एनबीएफसी-टीएल) के रूप में जाना जाएगा, जिसे केवल तभी भरा जाएगा जब रिजर्व बैंक की राय में ऊपरी परत में विशिष्ट एनबीएफसी से संभावित प्रणालीगत जोखिम में पर्याप्त वृद्धि हुई है। बी. आरबीआई और लागू विनियमों द्वारा विनियमित संस्थाएं 9. क्या रिज़र्व बैंक सभी वित्तीय कंपनियों को विनियमित करता है? नहीं, रिज़र्व बैंक सभी वित्तीय कंपनियों को विनियमित नहीं करता है। गतिविधियों की प्रकृति के आधार पर, वित्तीय कंपनियां सेबी, आईआरडीएआई, सरकार आदि जैसे अन्य नियामकों के नियामक दायरे में आ सकती हैं। कुछ का नाम लेने के लिए, मर्चेंट बैंकिंग कंपनियां / वैकल्पिक निवेश निधि कंपनी / स्टॉक-एक्सचेंज / स्टॉक ब्रोकर / सब-ब्रोकर भारतीय प्रतिभूति और विनिमय बोर्ड द्वारा विनियमित होते हैं, और बीमा कंपनियां बीमा नियामक और विकास प्राधिकरण द्वारा विनियमित होती हैं। इसी तरह, चिट फंड कंपनियों को संबंधित राज्य सरकारों द्वारा विनियमित किया जाता है और निधि कंपनियों को भारत सरकार के कॉर्पोरेट मामलों के मंत्रालय द्वारा विनियमित किया जाता है। कंपनियां जो वित्तीय व्यवसाय करती हैं, लेकिन अन्य नियामकों द्वारा विनियमित होती हैं, उन्हें विनियमन की द्वैधता से बचने के लिए रिज़र्व बैंक द्वारा अपनी नियामक आवश्यकताओं से विशिष्ट छूट दी जाती है। एनबीएफसी की श्रेणियां जिन्हें आरबीआई अधिनियम, 1934 के कुछ प्रावधानों से छूट दी गई है 10. भारतीय रिज़र्व बैंक के पास पंजीकृत एनबीएफसी के विभिन्न प्रकार/श्रेणियाँ क्या हैं? एनबीएफसी को (क) देयताओं के प्रकार के आधार पर जमा और गैर-जमा स्वीकार करने वाली एनबीएफसी में वर्गीकृत किया गया है; (ख) एनबीएफसी की नियामक संरचना के अनुसार पैमाने आधारित विनियमन के तहत एनबीएफसी-बेस लेयर, एनबीएफसी-मध्य लेयर, एनबीएफसी-ऊपरी लेयर और एनबीएफसी-शीर्ष लेयर (जैसा कि ऊपर पूछे जाने वाले प्रश्न संख्या 8 में विस्तृत रूप से बताया गया है); और (ग) उनके द्वारा संचालित गतिविधि के प्रकार के आधार पर। उनकी गतिविधियों के प्रकार के आधार पर एनबीएफसी के विभिन्न प्रकार इस प्रकार हैं: I. निवेश एवं ऋण कंपनी (ICC): ICC से तात्पर्य ऐसी कंपनी से है जो एक वित्तीय संस्था है तथा जिसका मुख्य व्यवसाय - परिसंपत्ति वित्त, ऋण या अग्रिम के माध्यम से या अन्यथा अपने स्वयं के कार्यकलापों के अलावा किसी अन्य कार्य के लिए वित्त उपलब्ध कराना तथा प्रतिभूतियों का अधिग्रहण करना है; तथा यह भारतीय रिजर्व बैंक द्वारा अपने किसी मास्टर निर्देश में परिभाषित NBFC की कोई अन्य श्रेणी नहीं है। II. आवास वित्त कंपनी (एचएफसी): एचएफसी से तात्पर्य ऐसी कंपनी से है जो निम्नलिखित शर्तों को पूरा करती है: (ए) यह एक एनबीएफसी है जिसकी वित्तीय परिसंपत्तियां, आवास के लिए वित्त प्रदान करने के व्यवसाय में, इसकी कुल परिसंपत्तियों (अमूर्त परिसंपत्तियों द्वारा शुद्ध) का कम से कम 60% हिस्सा बनाती हैं। इस उद्देश्य के लिए आवास वित्त का अर्थ मास्टर निर्देश - गैर-बैंकिंग वित्तीय कंपनी - आवास वित्त कंपनी (रिज़र्व बैंक) निर्देश, 2021 के पैराग्राफ 4.1.16 के खंड (ए) से (के) में बताए अनुसार वित्त प्रदान करना होगा । (ख) कुल परिसंपत्तियों (अमूर्त परिसंपत्तियों द्वारा शुद्ध) में से, 50% से कम नहीं, व्यक्तियों के लिए आवास वित्त के माध्यम से होना चाहिए जैसा कि एचएफसी के लिए उपर्युक्त मास्टर निर्देशों के पैराग्राफ 4.1.16 के खंड (ए) से (ई) में कहा गया है। III. इंफ्रास्ट्रक्चर फाइनेंस कंपनी (आईएफसी): आईएफसी एक गैर-बैंकिंग वित्त कंपनी है (ए) जो अपनी कुल परिसंपत्तियों का कम से कम 75 प्रतिशत इंफ्रास्ट्रक्चर ऋण देने में लगाती है। IV. अवसंरचना ऋण निधि (आईडीएफ-एनबीएफसी): आईडीएफ-एनबीएफसी का अर्थ है जमा न लेने वाली एनबीएफसी, जिसे (क) परिचालन प्रारंभ तिथि (सीओडी) के बाद अवसंरचना परियोजनाओं को पुनर्वित्त करने की अनुमति है, जिन्होंने कम से कम एक वर्ष का संतोषजनक वाणिज्यिक परिचालन पूरा कर लिया है; तथा (ख) प्रत्यक्ष ऋणदाता के रूप में टोल-संचालन-हस्तांतरण (टीओटी) परियोजनाओं को वित्तपोषित करने की अनुमति है। V. कोर इन्वेस्टमेंट कंपनी (सीआईसी): सीआईसी एक एनबीएफसी है जो शेयरों और प्रतिभूतियों के अधिग्रहण का व्यवसाय करती है और जो निम्नलिखित शर्तों को पूरा करती है: (क) यह अपनी शुद्ध परिसंपत्तियों का 90% से अन्यून हिस्सा इक्विटी शेयरों, वरीयता शेयरों, समूह कंपनियों में ऋण या ऋण के रूप में रखता है; (ख) समूह कंपनियों और इंफ्रास्ट्रक्चर इन्वेस्टमेंट ट्रस्ट (इनविट्स) की इकाइयों में इक्विटी शेयरों (जारी होने की तारीख से 10 वर्ष से अधिक की अवधि के भीतर अनिवार्य रूप से इक्विटी शेयरों में परिवर्तनीय उपकरणों सहित) में इसका निवेश केवल प्रायोजक के रूप में इसकी शुद्ध परिसंपत्तियों का 60% से कम नहीं है; (सी) बशर्ते कि इनविट्स के प्रति ऐसे सीआईसी का जोखिम प्रायोजक के रूप में उनकी होल्डिंग तक सीमित होगा और किसी भी समय, समय-समय पर संशोधित सेबी (इंफ्रास्ट्रक्चर इन्वेस्टमेंट ट्रस्ट) विनियम, 2014 द्वारा इस संबंध में निर्धारित इकाइयों की न्यूनतम होल्डिंग और अवधि से अधिक नहीं होगा। यह कमजोर पड़ने या विनिवेश के उद्देश्य से ब्लॉक बिक्री के अलावा समूह कंपनियों में शेयरों, ऋण या ऋण में अपने निवेश का व्यापार नहीं करता है; (घ) यह आरबीआई अधिनियम, 1934 की धारा 45आई(सी) और 45आई(एफ) में निर्दिष्ट कोई अन्य वित्तीय गतिविधि नहीं करता है, सिवाय (i) बैंक जमा, मुद्रा बाजार उपकरणों, सरकारी प्रतिभूतियों, समूह कंपनियों द्वारा जारी बांड या डिबेंचर में निवेश; (ii) समूह कंपनियों को ऋण देना; और (iii) समूह कंपनियों की ओर से गारंटी जारी करना; (ई) इसकी परिसंपत्ति का आकार ₹100 करोड़ या उससे अधिक है; और (च) यह सार्वजनिक धन स्वीकार करता है VI. सूक्ष्म वित्त संस्थान (एनबीएफसी-एमएफआई): "एनबीएफसी-एमएफआई" का अर्थ है जमा न लेने वाली एनबीएफसी, जिसने अपनी कुल संपत्ति का कम से कम 75 प्रतिशत "सूक्ष्म वित्त ऋण" के लिए लगाया है, जैसा कि भारतीय रिजर्व बैंक (सूक्ष्म वित्त ऋण के लिए नियामक ढांचा) निर्देश, 2022 के तहत निम्नानुसार परिभाषित किया गया है: (ए) माइक्रोफाइनेंस ऋण को एक संपार्श्विक-मुक्त ऋण के रूप में परिभाषित किया गया है जो ₹3,00,000 तक की वार्षिक घरेलू आय वाले परिवार को दिया जाता है। इस उद्देश्य के लिए, परिवार का अर्थ एक व्यक्तिगत परिवार इकाई, यानी पति, पत्नी और उनके अविवाहित बच्चे होंगे। (बी) निम्न आय वाले परिवारों, अर्थात् 3,00,000 रुपये तक की वार्षिक आय वाले परिवारों को प्रदान किए गए सभी संपार्श्विक-मुक्त ऋण, अंतिम उपयोग और आवेदन/प्रसंस्करण/संवितरण (भौतिक या डिजिटल चैनलों के माध्यम से) के तरीके पर ध्यान दिए बिना, माइक्रोफाइनेंस ऋण के रूप में माने जाएंगे। (ग) माइक्रोफाइनेंस ऋण की संपार्श्विक-मुक्त प्रकृति सुनिश्चित करने के लिए, ऋण को उधारकर्ता के जमा खाते पर ग्रहणाधिकार के साथ नहीं जोड़ा जाएगा। (घ) एनबीएफसी के पास उधारकर्ताओं की आवश्यकता के अनुसार माइक्रोफाइनेंस ऋणों पर पुनर्भुगतान आवधिकता का लचीलापन प्रदान करने के लिए बोर्ड द्वारा अनुमोदित नीति होगी। VII. गैर-बैंकिंग वित्तीय कंपनी - फैक्टर्स (एनबीएफसी-फैक्टर्स): एनबीएफसी-फैक्टर एक गैर-जमा लेने वाली एनबीएफसी है जो फैक्टरिंग के मुख्य व्यवसाय में लगी हुई है। फैक्टरिंग व्यवसाय में वित्तीय परिसंपत्तियाँ इसकी कुल परिसंपत्तियों का कम से कम 50 प्रतिशत होनी चाहिए और फैक्टरिंग व्यवसाय से प्राप्त इसकी आय इसकी सकल आय के 50 प्रतिशत से कम नहीं होनी चाहिए। VIII. बंधक गारंटी कंपनियाँ (MGC): MGC का अर्थ बंधक गारंटी कंपनी के रूप में पंजीकृत एक कंपनी है जो मुख्य रूप से बंधक गारंटी प्रदान करने का व्यवसाय करती है, अर्थात, ट्रिगर इवेंट होने पर किसी बकाया आवास ऋण और उस पर अर्जित ब्याज की गारंटी राशि तक किसी ऋणदाता संस्थान को पुनर्भुगतान के लिए गारंटी। बंधक गारंटी कंपनी को मुख्य रूप से बंधक गारंटी प्रदान करने का व्यवसाय करने वाला तब माना जाएगा जब व्यवसाय का कम से कम 90% कारोबार बंधक गारंटी व्यवसाय हो या सकल आय का कम से कम 90% बंधक गारंटी व्यवसाय से हो। IX. स्टैंडअलोन प्राइमरी डीलर (एसपीडी): एसपीडी मुख्य रूप से एनबीएफसी हैं जिन्हें सरकारी प्रतिभूतियों में प्राथमिक डीलर गतिविधियों को करने के लिए प्राधिकरण दिया गया है। एसपीडी मुख्य और गैर-मुख्य गतिविधियों का एक सेट कर सकते हैं जिन्हें स्पष्ट रूप से परिभाषित किया गया है। एसपीडी प्राथमिक नीलामी में भाग लेने, जी-सेक में मार्केट मेकिंग, जी-सेक में निवेश की प्रबलता, न्यूनतम द्वितीयक बाजार टर्नओवर अनुपात प्राप्त करने आदि जैसे विभिन्न दायित्वों के माध्यम से जी-सेक बाजार (प्राथमिक और द्वितीयक दोनों) का समर्थन करते हैं। X. गैर-संचालन वित्तीय होल्डिंग कंपनी (एनओएफएचसी): एनओएफएचसी का तात्पर्य रिजर्व बैंक द्वारा जारी दिनांक 22 फरवरी, 2013 को जारी "निजी क्षेत्र में नए बैंकों के लाइसेंस के लिए दिशानिर्देश" में उल्लिखित एक गैर-जमा स्वीकार करने वाली एनबीएफसी से है, जो बैंकिंग कंपनी के शेयर और अपने समूह में अन्य सभी वित्तीय सेवा कंपनियों के शेयर रखती है, चाहे वे रिजर्व बैंक द्वारा या किसी अन्य वित्तीय नियामक द्वारा विनियमित हों, लागू नियामक निर्देशों के तहत स्वीकार्य सीमा तक। XI. एनबीएफसी - अकाउंट एग्रीगेटर (एनबीएफसी-एए): एनबीएफसी-एए का अर्थ आरबीआई अधिनियम की धारा 45-आई के खंड (एफ) के उप-खंड (iii) के तहत अधिसूचित एक गैर-बैंकिंग वित्तीय कंपनी है, जो शुल्क या अन्यथा के लिए अकाउंट एग्रीगेटर का व्यवसाय करती है। "अकाउंट एग्रीगेटर का व्यवसाय" का अर्थ है अनुबंध के तहत अपने ग्राहक से संबंधित ऐसी वित्तीय जानकारी की सेवा, पुनर्प्राप्ति या संग्रह प्रदान करने का व्यवसाय, जिसे समय-समय पर रिज़र्व बैंक द्वारा निर्दिष्ट किया जा सकता है; और ग्राहक या किसी अन्य वित्तीय सूचना उपयोगकर्ता को ऐसी जानकारी को समेकित, व्यवस्थित और प्रस्तुत करना, जैसा कि बैंक द्वारा निर्दिष्ट किया जा सकता है; बशर्ते कि, ग्राहक से संबंधित वित्तीय जानकारी अकाउंट एग्रीगेटर की संपत्ति नहीं होगी, और किसी अन्य तरीके से इसका उपयोग नहीं किया जाएगा। XII. एनबीएफसी - पीयर टू पीयर लेंडिंग प्लेटफॉर्म (एनबीएफसी-पी2पी): एनबीएफसी-पी2पी का अर्थ एक गैर-बैंकिंग संस्था है जो पीयर टू पीयर लेंडिंग प्लेटफॉर्म का व्यवसाय करती है, अर्थात, प्लेटफॉर्म के प्रतिभागियों को ऑनलाइन माध्यम या अन्यथा के माध्यम से ऋण सुविधा की सेवाएं प्रदान करने वाले मध्यस्थ के रूप में कार्य करती है। 11. 'गैर-बैंकिंग वित्तीय कंपनियों', अर्थात् मुख्य व्यवसाय मानदंड या 50-50 मानदंडों को पूरा करने वाली कंपनियों के संबंध में भारतीय रिजर्व बैंक की क्या शक्तियां हैं? आरबीआई अधिनियम 1934 के तहत रिज़र्व बैंक को उन एनबीएफसी को पंजीकृत करने, नीति निर्धारित करने, निर्देश जारी करने, निरीक्षण करने, विनियमित करने, पर्यवेक्षण करने और उन पर निगरानी रखने का अधिकार दिया गया है जो मुख्य व्यवसाय मानदंड या मुख्य व्यवसाय के 50-50 मानदंड को पूरा करते हैं। आरबीआई अधिनियम के प्रावधानों या आरबीआई अधिनियम के तहत रिजर्व बैंक द्वारा जारी निर्देशों या आदेशों का उल्लंघन करने पर रिजर्व बैंक एनबीएफसी को दंडित कर सकता है। दंडात्मक कार्रवाई में एनबीएफसी को जारी पंजीकरण प्रमाणपत्र को रद्द करना भी शामिल हो सकता है। 12. रिजर्व बैंक द्वारा विनियमित होने का झूठा दावा करने वाले व्यक्तियों/वित्तीय कंपनियों के खिलाफ क्या कार्रवाई की जा सकती है? किसी भी व्यक्ति/संस्था/वित्तीय कंपनी द्वारा रिजर्व बैंक द्वारा विनियमित होने का झूठा दावा करके जनता को जमाराशि एकत्र करने के लिए गुमराह करना गैरकानूनी है और कानून के तहत दंडात्मक कार्रवाई के लिए उत्तरदायी है। इस संबंध में सूचना रिजर्व बैंक के निकटतम कार्यालय और पुलिस को भेजी जा सकती है। 13. यदि वित्तीय कम्पनियां, जो ऋण देना या निवेश करना अपना मुख्य व्यवसाय मानती हैं, भारतीय रिजर्व बैंक से पंजीकरण प्रमाणपत्र प्राप्त नहीं करती हैं तो क्या कार्रवाई की जाती है? यदि ऐसी कंपनियाँ, जिन्हें NBFC के रूप में रिज़र्व बैंक के साथ पंजीकृत होना आवश्यक है, रिज़र्व बैंक से पंजीकरण प्रमाणपत्र प्राप्त किए बिना अपने मुख्य व्यवसाय के रूप में ऋण, निवेश या जमा स्वीकृति जैसी गैर-बैंकिंग वित्तीय गतिविधि करती पाई जाती हैं, तो इसे RBI अधिनियम, 1934 के प्रावधानों का उल्लंघन माना जाएगा और इसके लिए दंडात्मक कार्रवाई की जाएगी, जैसे कि जुर्माना या जुर्माना या यहाँ तक कि न्यायालय में मुकदमा भी चलाया जा सकता है। यदि आम लोगों को कोई ऐसी इकाई दिखाई देती है जो गैर-बैंकिंग वित्तीय गतिविधि करती है, लेकिन रिज़र्व बैंक की वेबसाइट पर अधिकृत NBFC की सूची में उसका नाम नहीं है, तो उन्हें RBI अधिनियम, 1934 के प्रावधानों के उल्लंघन के लिए उचित कार्रवाई करने के लिए रिज़र्व बैंक के निकटतम क्षेत्रीय कार्यालय को सूचित करना चाहिए। 14. पंजीकृत एनबीएफसी की सूची और एनबीएफसी को जारी निर्देश कहां मिल सकते हैं? पंजीकृत एनबीएफसी की सूची रिजर्व बैंक की वेबसाइट ( www.rbi.org.in ) पर 'विनियमन → गैर-बैंकिंग' के अंतर्गत उपलब्ध है। इसके अलावा, समय-समय पर परिपत्रों और/या मास्टर निर्देशों के माध्यम से एनबीएफसी को जारी किए गए निर्देश रिजर्व बैंक की वेबसाइट पर 'अधिसूचना' के अंतर्गत होस्ट किए जाते हैं, और कुछ निर्देश आधिकारिक राजपत्र अधिसूचनाओं और प्रेस विज्ञप्तियों के माध्यम से भी जारी किए जाते हैं। 15. एनबीएफसी के लिए रिजर्व बैंक द्वारा क्या नियम निर्धारित किए गए हैं? एनबीएफसी के लिए रिजर्व बैंक द्वारा निर्धारित विनियामक ढांचे के हिस्से के रूप में, रिजर्व बैंक विवेकपूर्ण विनियमन निर्धारित करता है जैसे कि पूंजी पर्याप्तता/लीवरेज, प्रावधान, कॉर्पोरेट प्रशासन ढांचा, आदि; व्यवसाय के संचालन के विनियमन जैसे कि केवाईसी/एएमएल विनियमन, निष्पक्ष व्यवहार संहिता, आदि; तथा अन्य विविध विनियमन यह सुनिश्चित करने के लिए कि एनबीएफसी वित्तीय रूप से सुदृढ़ हैं तथा अपने परिचालन में पारदर्शिता का पालन करते हैं। एनबीएफसी के लिए विनियमन समय-समय पर जारी किए गए विभिन्न मास्टर निर्देशों तथा अधिसूचनाओं/परिपत्रों में निहित हैं, तथा ये रिजर्व बैंक की वेबसाइट ( www.rbi.org.in ) पर 'अधिसूचनाओं' के अंतर्गत उपलब्ध हैं। 16. सार्वजनिक निधि शब्द में क्या-क्या शामिल है? क्या यह सार्वजनिक जमा के समान है? सार्वजनिक निधियाँ सार्वजनिक जमाराशि के समान नहीं हैं। सार्वजनिक निधियों में सार्वजनिक जमाराशि, अंतर-कॉर्पोरेट जमाराशि, बैंक वित्त और प्रत्यक्ष या अप्रत्यक्ष रूप से बाहरी स्रोतों जैसे वाणिज्यिक पत्र, डिबेंचर आदि जारी करके जुटाई गई निधियों से प्राप्त सभी निधियाँ शामिल हैं। हालाँकि सार्वजनिक निधियों में सामान्य तौर पर सार्वजनिक जमाराशि शामिल होती है, लेकिन यह ध्यान देने योग्य बात है कि सीआईसी और गैर-जमाराशि स्वीकार करने वाली एनबीएफसी को सार्वजनिक जमाराशि स्वीकार करने की अनुमति नहीं है। इसके अलावा, सार्वजनिक धन की अप्रत्यक्ष प्राप्ति से तात्पर्य सीधे तौर पर प्राप्त न होकर सहयोगी और समूह संस्थाओं के माध्यम से प्राप्त धन से है, जिनकी सार्वजनिक धन तक पहुंच होती है। 17. एनबीएफसी पर लागू विभिन्न विवेकपूर्ण विनियम क्या हैं? रिजर्व बैंक ने मास्टर निर्देश - भारतीय रिजर्व बैंक (गैर-बैंकिंग वित्तीय कंपनी - स्केल आधारित विनियमन) 2023 (समय-समय पर संशोधित) के माध्यम से विवेकपूर्ण मानदंडों पर विस्तृत निर्देश जारी किए हैं। एनबीएफसी के लिए स्केल आधारित विनियामक ढांचे के तहत एनबीएफसी की परत के आधार पर लागू नियम अलग-अलग होते हैं। इसके अलावा, एनबीएफसी की विशेष श्रेणियां जैसे एनबीएफसी-पी2पी, एनबीएफसी-एए, सीआईसी, एसपीडी, एमजीसी और एचएफसी उन्हें नियंत्रित करने वाले संबंधित मास्टर निर्देशों के अधीन होंगी। इन निर्देशों में अन्य बातों के साथ-साथ एनबीएफसी पर लागू आय निर्धारण, परिसंपत्ति वर्गीकरण और प्रावधान आवश्यकताओं, जोखिम मानदंडों, बैलेंस शीट में प्रकटीकरण, पूंजी पर्याप्तता की आवश्यकता, मुख्य रूप से स्वर्ण आभूषणों के बदले ऋण देने के व्यवसाय में लगे एनबीएफसी के लिए मूल्य के अनुपात में ऋण (एलटीवी) के संबंध में दिशा-निर्देश निर्धारित किए गए हैं। 18. कृपया एनबीएफसी के संबंध में 'स्वामित्व निधि' और 'शुद्ध स्वामित्व निधि' शब्दों की व्याख्या करें? मास्टर निदेश - भारतीय रिज़र्व बैंक (गैर-बैंकिंग वित्तीय कंपनी - स्केल आधारित विनियमन) 2023 (समय-समय पर संशोधित) के पैरा 5.1.25 में 'स्वामित्व वाली निधि' को चुकता इक्विटी पूंजी, वरीयता शेयर जो अनिवार्य रूप से इक्विटी में परिवर्तनीय हैं, मुक्त रिजर्व, शेयर प्रीमियम खाते में शेष राशि और पूंजी रिजर्व जो परिसंपत्ति की बिक्री आय से उत्पन्न अधिशेष का प्रतिनिधित्व करते हैं, परिसंपत्ति के पुनर्मूल्यांकन द्वारा बनाए गए रिजर्व को छोड़कर; के कुल योग के रूप में परिभाषित किया गया है, जो कि संचित हानि शेष, अमूर्त परिसंपत्तियों के बही मूल्य और स्थगित राजस्व व्यय, यदि कोई हो, से घटाया गया है। 'नेट ओन्ड फंड' को आरबीआई अधिनियम, 1934 की धारा 45-आईए(7) के तहत परिभाषित किया गया है। इस परिभाषा के अनुसार, नेट ओन्ड फंड का अर्थ है- (क) कंपनी के नवीनतम बैलेंस शीट में प्रकटित चुकता इक्विटी पूंजी और मुक्त रिजर्व का योग, उसमें से संचित हानि शेष, आस्थगित राजस्व व्यय और अन्य अमूर्त आस्तियों को घटाने के बाद; और (ख) ऐसी कंपनी द्वारा अपनी सहायक कंपनियों, उसी समूह की कंपनियों, अन्य सभी एनबीएफसी के शेयरों में किए गए निवेश को दर्शाने वाली राशियों से और घटाया जाएगा, तथा ऐसी कंपनी की सहायक कंपनियों और उसी समूह की कंपनियों को दिए गए डिबेंचर, बांड, बकाया ऋण और अग्रिम (किराया खरीद और लीज वित्त सहित) के बही मूल्य और उनके पास जमा राशि को घटाया जाएगा, जहां तक ऐसा बही मूल्य उपरोक्त (क) के 10% से अधिक है। 19. अनुपालन एवं अन्य सूचना प्रस्तुत करने के संबंध में रिज़र्व बैंक के साथ पंजीकृत एनबीएफसी की क्या जिम्मेदारियां हैं? एनबीएफसी को भारतीय रिज़र्व बैंक को विभिन्न पर्यवेक्षी रिटर्न प्रस्तुत करने के लिए मास्टर निर्देश - भारतीय रिज़र्व बैंक (पर्यवेक्षी रिटर्न दाखिल करना) निर्देश - 2024 (समय-समय पर संशोधित) के प्रावधानों का अनुपालन करना होगा। 20. एनबीएफसी द्वारा शेयरों की सुरक्षा के खिलाफ ऋण देने के नियम क्या हैं? एनबीएफसी को शेयरों की सुरक्षा के बदले ऋण देते समय भारतीय रिजर्व बैंक (गैर-बैंकिंग वित्तीय कंपनी - स्केल आधारित विनियमन) 2023 (समय-समय पर संशोधित) के मास्टर निर्देश के पैरा 36 में निहित विनियमों का पालन करना होगा। विनियमों में, अन्य बातों के साथ-साथ, हर समय 50% का ऋण-मूल्य (एलटीवी) अनुपात बनाए रखना, 5 लाख रुपये से अधिक मूल्य के ऋण के लिए केवल समूह 1 प्रतिभूतियों को संपार्श्विक के रूप में स्वीकार करना, जहां पूंजी बाजारों में निवेश के लिए ऋण दिया जाता है, उनके पक्ष में गिरवी रखे गए शेयरों पर स्टॉक एक्सचेंजों को आवश्यक रिपोर्टिंग करना आदि शामिल हैं। उपरोक्त के अलावा, एनबीएफसी पर अन्य संबंधित विनियमन भी हैं, जैसे कि आरंभिक सार्वजनिक पेशकश (आईपीओ) के लिए वित्तीय सदस्यता के लिए प्रति उधारकर्ता ₹1 करोड़ की सीमा होगी और एनबीएफसी अधिक रूढ़िवादी सीमा तय कर सकते हैं। इसके अलावा, एनबीएफसी को अपने स्वयं के शेयरों और डिबेंचर की सुरक्षा के खिलाफ ऋण देने से प्रतिबंधित किया गया है। 21. क्या शेयरों की सुरक्षा के बदले ऋण देने संबंधी नियम पुनर्गठित खातों पर लागू होंगे? तनावग्रस्त परिसंपत्तियों का समाधान (ए) तनावग्रस्त परिसंपत्तियों के समाधान के लिए विवेकपूर्ण ढांचे के प्रावधानों के अधीन है, जैसा कि पैरा 18 में निहित है और (बी) मास्टर निर्देश - भारतीय रिजर्व बैंक (गैर-बैंकिंग वित्तीय कंपनी - स्केल आधारित विनियमन) 2023 (समय-समय पर संशोधित) के पैरा 22, 23, 24 और 25 में निहित अग्रिमों के पुनर्गठन पर मानदंड। पुनर्गठन प्रक्रिया के दौरान ऋण को इक्विटी में बदलने के कारण शेयरों के अधिग्रहण को पूंजी बाजार जोखिमों पर नियामक छत से छूट दी जाएगी। 22. क्या शेयरों की सुरक्षा के विरुद्ध ऋण देने संबंधी विनियम उन ऋणों पर लागू होंगे जहां प्राथमिक सुरक्षा शेयर/म्यूचुअल फंड की इकाइयां नहीं हैं? ऐसे ऋण जो कई प्रतिभूतियों के संपार्श्विक के विरुद्ध हैं और समझौते में यह विशेष रूप से सहमति व्यक्त की गई है कि प्राथमिक सुरक्षा शेयर/म्यूचुअल फंड की इकाइयों के अलावा कुछ और होगी, एलटीवी लागू नहीं होगा। हालांकि, रिपोर्टिंग आवश्यकताएं बनी रहेंगी। ऐसे मामलों में जहां ऐसा विभेद नहीं किया जाता है (जिससे एनबीएफसी डिफ़ॉल्ट के मामले में शेयर बेच सकते हैं), एलटीवी लागू होगा। 23. क्या शेयरों की सुरक्षा के बदले ऋण के लिए एलटीवी की गणना स्क्रिप स्तर पर या पोर्टफोलियो स्तर पर की जाएगी? एलटीवी की गणना पोर्टफोलियो स्तर पर की जाएगी। 24. क्या पीओए/गैर-निपटान उपक्रम संरचना, चाहे किसी भी नाम से जानी जाए, शेयरों की सुरक्षा के खिलाफ उधार देने पर नियामक निर्देशों के अंतर्गत आती है? नियम लागू होंगे तथा उत्पन्न भार का प्रकार महत्वहीन है। 25. क्या मास्टर निदेश - भारतीय रिज़र्व बैंक (गैर-बैंकिंग वित्तीय कंपनी - स्केल आधारित विनियमन) 2023 में दी गई "समूह में कंपनियों" की परिभाषा ऋण / निवेश मानदंडों की एकाग्रता के संबंध में लागू होती है। नहीं, "समूह में कंपनियों" की परिभाषा केवल एक समूह में कई एनबीएफसी पर विवेकपूर्ण मानदंडों की प्रयोज्यता निर्धारित करने के उद्देश्य से है। 26. क्या एक ही समूह के भीतर किसी एनबीएफसी की चुकता इक्विटी पूंजी के 26 प्रतिशत या उससे अधिक शेयरधारिता के अधिग्रहण/हस्तांतरण अर्थात अंतर-समूह हस्तांतरण के लिए बैंक की पूर्व स्वीकृति की आवश्यकता है? हां, किसी एनबीएफसी की चुकता इक्विटी पूंजी के 26 प्रतिशत या उससे अधिक शेयरधारिता के अधिग्रहण/हस्तांतरण के सभी मामलों में पूर्व अनुमोदन आवश्यक होगा। 27. एनबीएफसी अपने उधारकर्ताओं से उच्च ब्याज दर वसूल रहे हैं। क्या एनबीएफसी द्वारा अपने उधारकर्ताओं से ली जाने वाली ब्याज दर की कोई सीमा है? भारतीय रिजर्व बैंक ने एनबीएफसी द्वारा उधारकर्ताओं से ली जाने वाली ब्याज दरों को नियंत्रण मुक्त कर दिया है। कंपनी द्वारा ली जाने वाली ब्याज दर उधारकर्ता और एनबीएफसी के बीच किए गए ऋण समझौते की शर्तों और नियमों द्वारा नियंत्रित होती है। हालाँकि, एनबीएफसी को पारदर्शी होना चाहिए और उधारकर्ताओं की विभिन्न श्रेणियों के लिए ब्याज दर और ब्याज दर निर्धारित करने के तरीके को उधारकर्ता या ग्राहक को आवेदन पत्र में बताना चाहिए और स्वीकृति पत्र और उनकी वेबसाइटों, मुख्य तथ्य विवरण आदि में स्पष्ट रूप से सूचित करना चाहिए, ताकि उधारकर्ता सूचित निर्णय ले सके। 28. आरबीआई ने एनबीएफसी को आईआरएफ में डील करके अपने जोखिम को हेज करने की अनुमति दी है। क्या आईआरएफ का उपयोग कुल बैलेंस शीट राशि और हेजिंग परिभाषा के भीतर गतिशील ब्याज दर परिदृश्यों में परिसंपत्तियों और देनदारियों को हेज करने के लिए समग्र रूप से किया जा सकता है? आईआरएफ का उपयोग एकल परिसंपत्ति/देयता या परिसंपत्तियों/देयताओं के समूह से जुड़े ब्याज दर जोखिम को कम करने के लिए किया जा सकता है। इसलिए, एनबीएफसी को ब्याज दर जोखिम के प्रबंधन के लिए अवधि-आधारित हेजिंग का उपयोग करने की अनुमति है। 29. क्या एनबीएफसी ट्रेडिंग सदस्य के रूप में केवल हेजिंग के लिए आईआरएफ बाजार में भाग ले सकते हैं या ट्रेडिंग पोजीशन भी ले सकते हैं? मौजूदा दिशा-निर्देशों के अनुसार, 1,000 करोड़ रुपये और उससे अधिक की परिसंपत्ति वाले एनबीएफसी को 26 जून, 2019 (समय-समय पर संशोधित) के 'रुपया ब्याज दर व्युत्पन्न (रिजर्व बैंक) निर्देश, 2019' के प्रावधानों के अधीन आईआरएफ में ट्रेडिंग सदस्य के रूप में भाग लेने की अनुमति है। जबकि स्टॉक एक्सचेंजों के ट्रेडिंग सदस्यों को अपने स्वयं के खाते के साथ-साथ अपने ग्राहकों के खाते पर भी ट्रेड करने की अनुमति है, केवल बैंकों, एसपीडी और अखिल भारतीय वित्तीय संस्थानों (एआईएफआई) को ही मार्केट-मेकर के रूप में कार्य करने की अनुमति है। इसलिए, वर्तमान में, ट्रेडिंग सदस्यों के रूप में एनबीएफसी को केवल अपने मालिकाना ट्रेडों को निष्पादित करने की अनुमति है और उन्हें ग्राहकों की ओर से लेनदेन करने की अनुमति नहीं है। सी. अवशिष्ट गैर-बैंकिंग कंपनियाँ (आरएनबीसी) 30. अवशिष्ट गैर-बैंकिंग कंपनी (RNBC) क्या है? यह अन्य NBFC से किस तरह भिन्न है? अवशिष्ट गैर-बैंकिंग कंपनी एनबीएफसी का एक वर्ग है जो एक कंपनी है और इसका मुख्य व्यवसाय किसी भी योजना या व्यवस्था के तहत या किसी अन्य तरीके से जमा प्राप्त करना है और यह निवेश और ऋण कंपनी, आवास वित्त कंपनी, बीमा कंपनी, फैक्टर, पारस्परिक लाभ कंपनी, पारस्परिक लाभ वित्तीय कंपनी और विविध गैर-बैंकिंग कंपनी नहीं है। इन कंपनियों को तरल संपत्तियों के अलावा रिजर्व बैंक के निर्देशों के अनुसार निवेश बनाए रखना आवश्यक है। जमा जुटाने की विधि और निर्देशों के अनुसार जमाकर्ताओं के धन की तैनाती की आवश्यकता के संदर्भ में इन कंपनियों का कामकाज एनबीएफसी से अलग है। इसके अलावा, इन कंपनियों पर विवेकपूर्ण मानदंड निर्देश भी लागू होते हैं। 31. हम जानते हैं कि आरएनबीसी द्वारा जमा राशि जुटाने की कोई सीमा नहीं है, फिर उनके पास जमा राशि कितनी सुरक्षित है? आरएनबीसी द्वारा जमाराशि जुटाने की कोई सीमा नहीं है, लेकिन यह अनिवार्य है कि प्रत्येक आरएनबीसी को यह सुनिश्चित करना होगा कि उसके पास जमा की गई राशि स्वीकृत निवेशों में पूरी तरह से निवेश की जाए। दूसरे शब्दों में, जमाकर्ता के हितों को सुरक्षित करने के लिए, ऐसी कंपनियों को अपनी जमा देयता का 100 प्रतिशत अत्यधिक तरल और सुरक्षित साधनों में निवेश करना आवश्यक है, जैसे कि केंद्र/राज्य सरकार की प्रतिभूतियाँ, अनुसूचित वाणिज्यिक बैंकों (एससीबी) के साथ सावधि जमा, एससीबी/एफआई के जमा प्रमाणपत्र, म्यूचुअल फंड की इकाइयाँ, आदि। 32. यदि जमा किस्तों का भुगतान नियमित रूप से नहीं किया जाता है या बंद कर दिया जाता है तो क्या आरएनबीसी जमा राशि जब्त कर सकती है? नहीं। अवशिष्ट गैर-बैंकिंग कंपनी जमाकर्ता द्वारा जमा की गई किसी भी राशि या उस पर अर्जित किसी भी ब्याज, प्रीमियम, बोनस या अन्य लाभ को जब्त नहीं कर सकती है। 33. आरएनबीसी को जमा पर कितनी ब्याज दर देनी होगी तथा उनके द्वारा ली गई जमा की परिपक्वता अवधि क्या होनी चाहिए? आरएनबीसी को जमाराशि पर न्यूनतम ब्याज 5% (वार्षिक रूप से संयोजित) देना चाहिए, जो एकमुश्त या मासिक या लंबे अंतराल पर जमा की गई राशि पर हो; और दैनिक जमा योजना के तहत जमा की गई राशि पर 3.5% (वार्षिक रूप से संयोजित) देना चाहिए। यहाँ ब्याज में प्रीमियम, बोनस या कोई अन्य लाभ शामिल है, जिसे आरएनबीसी जमाकर्ता को वापसी के रूप में देने का वादा करता है। आरएनबीसी ऐसी जमाराशि प्राप्त होने की तिथि से न्यूनतम 12 महीने और अधिकतम 84 महीने की अवधि के लिए जमाराशि स्वीकार कर सकता है। वे मांग पर चुकाए जाने वाले जमाराशि स्वीकार नहीं कर सकते। डी. जमा की परिभाषा, जमा स्वीकार करने के लिए पात्र / अपात्र संस्थाएं और संबंधित मामले 34. 'जमा' और 'सार्वजनिक जमा' क्या है? क्या इसे कहीं परिभाषित किया गया है? 'जमा' शब्द को आरबीआई अधिनियम, 1934 की धारा 45 I(bb) के तहत परिभाषित किया गया है। 'जमा' में जमा या ऋण या किसी अन्य रूप में धन की प्राप्ति शामिल है और हमेशा इसमें शामिल माना जाएगा, लेकिन इसमें शामिल नहीं है: i. शेयर पूंजी के माध्यम से जुटाई गई राशि, या किसी फर्म के भागीदारों द्वारा पूंजी के रूप में योगदान की गई राशि; ii. अनुसूचित बैंक, सहकारी बैंक, बैंकिंग कंपनी, विकास बैंक, राज्य वित्तीय निगम, आईडीबीआई या आरबीआई द्वारा निर्दिष्ट किसी अन्य संस्था से प्राप्त राशि; iii. सुरक्षा जमा, डीलरशिप जमा, बयाना राशि, माल, संपत्ति या सेवाओं के आदेश के खिलाफ अग्रिम के रूप में व्यवसाय के सामान्य क्रम में प्राप्त राशि; iv. किसी निगमित निकाय के अलावा किसी पंजीकृत साहूकार द्वारा प्राप्त राशि; 'चिट' के संबंध में अंशदान के माध्यम से प्राप्त राशि। मास्टर निदेश - गैर-बैंकिंग वित्तीय कंपनियां सार्वजनिक जमा स्वीकार करना (रिज़र्व बैंक) निदेश, 2016 (समय-समय पर संशोधित) के पैरा 3(xiii) में 'सार्वजनिक जमा' को आरबीआई अधिनियम, 1934 की धारा 45आई(बीबी) के तहत परिभाषित 'जमा' के रूप में परिभाषित किया गया है और इसके अंतर्गत निम्नलिखित को शामिल नहीं किया गया है: क. केन्द्र/राज्य सरकार से प्राप्त राशि या कोई अन्य स्रोत जहां पुनर्भुगतान की गारंटी केन्द्र/राज्य सरकार द्वारा दी जाती है या स्थानीय प्राधिकरण या विदेशी सरकार या किसी विदेशी नागरिक/प्राधिकरण/व्यक्ति से प्राप्त राशि; ख. इस प्रयोजन के लिए आरबीआई द्वारा निर्दिष्ट वित्तीय संस्थानों से प्राप्त कोई राशि; ग. किसी कंपनी द्वारा किसी अन्य कंपनी से प्राप्त कोई राशि; घ. कंपनी अधिनियम, 2013 के प्रावधानों के अनुसार किए गए प्रस्ताव के अनुसरण में प्राप्त और रखी गई राशि, किसी भी प्रतिभूतियों की सदस्यता के लिए, जिसमें शेयर आवेदन राशि या प्रतिभूतियों के आवंटन के लिए अग्रिम राशि शामिल है, जो कि कंपनी (जमा की स्वीकृति) नियम, 2014 के तहत अनुमत और समय-समय पर संशोधित अवधि के लिए है; ई. किसी कंपनी के निदेशकों या उसके शेयरधारकों से निजी कंपनी या किसी निजी कंपनी द्वारा जो सार्वजनिक कंपनी बन गई है, प्राप्त राशि, बशर्ते कि निदेशक या शेयरधारक लिखित रूप में घोषणा प्रस्तुत करें कि यह राशि दूसरों से उधार लेकर या स्वीकार करके अर्जित निधियों में से नहीं दी गई है; च. बांड या डिबेंचर जारी करके जुटाई गई राशि, जो कंपनी की किसी अचल संपत्ति या अन्य परिसंपत्ति को कुछ शर्तों के अधीन बंधक रखकर सुरक्षित की गई हो; एक वर्ष से अधिक की परिपक्वता अवधि वाले गैर-परिवर्तनीय डिबेंचर जारी करके जुटाई गई कोई भी राशि, जिसमें प्रति निवेशक न्यूनतम अभिदान ₹1 करोड़ और उससे अधिक हो, बशर्ते वह बैंक द्वारा जारी दिशानिर्देशों के अनुसार हो। छ. प्रमोटरों द्वारा असुरक्षित ऋण के माध्यम से लाई गई राशि; ज. म्यूचुअल फंड से प्राप्त राशि; i. हाइब्रिड ऋण या अधीनस्थ ऋण के रूप में प्राप्त कोई भी राशि, जिसकी न्यूनतम परिपक्वता 60 महीने से कम नहीं है, बशर्ते कि अवधि के भीतर जारीकर्ता द्वारा वापस लेने का कोई विकल्प न हो; जे. किसी एनबीएफसी के निदेशक के रिश्तेदार से प्राप्त राशि; ट. बैंक द्वारा जारी दिशा-निर्देशों के अनुसार वाणिज्यिक पत्र जारी करने से प्राप्त कोई राशि; एल. बैंक द्वारा जारी दिशा-निर्देशों के अनुसार 'शाश्वत ऋण उपकरण' जारी करके एनबीएफसी-मध्यम स्तर और उससे ऊपर की कंपनी द्वारा प्राप्त कोई भी राशि; एम. आयकर अधिनियम, 1961 की धारा 80सीसीएफ के तहत केंद्र सरकार द्वारा जारी अधिसूचना में निर्दिष्ट किसी अवसंरचना वित्त कंपनी द्वारा अवसंरचना बांड जारी करके जुटाई गई कोई राशि। इस प्रकार, निर्देशों में सार्वजनिक जमा की परिभाषा से कुछ निश्चित जानकार उधारदाताओं से जुटाई गई राशि को बाहर रखा गया है, जो स्वतंत्र निर्णय ले सकते हैं। 35. कौन सी संस्थाएं कानूनी रूप से जनता से जमा स्वीकार कर सकती हैं? सहकारी बैंकों सहित बैंक जमा स्वीकार कर सकते हैं। एनबीएफसी (हाउसिंग फाइनेंस कंपनियों सहित), जिन्हें रिज़र्व बैंक द्वारा जमा स्वीकार करने के लिए एक विशिष्ट लाइसेंस के साथ पंजीकरण प्रमाणपत्र जारी किया गया है, सार्वजनिक जमा स्वीकार करने के हकदार हैं। दूसरे शब्दों में, रिज़र्व बैंक के साथ पंजीकृत सभी एनबीएफसी जमा स्वीकार करने के हकदार नहीं हैं, लेकिन केवल वे जो पंजीकरण स्वीकार करने वाले जमा प्रमाणपत्र रखते हैं, वे जमा स्वीकार कर सकते हैं। इसके अलावा, ये जमा स्वीकार करने वाली एनबीएफसी केवल अनुमत सीमा तक ही जमा स्वीकार कर सकती हैं। कंपनी अधिनियम के तहत केंद्र सरकार द्वारा तैयार किए गए कंपनी (जमा की स्वीकृति) नियमों के तहत कॉर्पोरेट मामलों के मंत्रालय द्वारा अधिकृत कंपनियां भी एक निश्चित सीमा तक जमा स्वीकार कर सकती हैं। सहकारी ऋण समितियां अपने सदस्यों से जमा स्वीकार कर सकती हैं, लेकिन आम जनता से नहीं। अन्य संस्थाओं के लिए सार्वजनिक जमा स्वीकार करना कानूनी रूप से स्वीकार्य नहीं है। व्यक्तियों, साझेदारी फर्मों और व्यक्तियों के अन्य संघों जैसे अनिगमित निकायों को अपने मुख्य व्यवसाय के रूप में जमा स्वीकार करने का व्यवसाय करने से प्रतिबंधित किया गया है। ऐसे अनिगमित निकायों को जमा स्वीकार करने से प्रतिबंधित किया जाता है, भले ही वे वित्तीय व्यवसाय कर रहे हों। इसके अलावा, विनियमित जमा योजनाओं की सूची के लिए 'अनियमित जमा योजना प्रतिबंध अधिनियम, 2019' की प्रथम अनुसूची का संदर्भ लिया जा सकता है। 36. क्या सभी NBFC जमा स्वीकार कर सकते हैं? क्या सार्वजनिक जमा स्वीकार करने की कोई सीमा है? NBFC द्वारा स्वीकार की जाने वाली जमा की ब्याज दर और अवधि क्या है? सभी NBFC सार्वजनिक जमा स्वीकार करने के हकदार नहीं हैं। केवल वे NBFC जिनके पास पंजीकरण प्रमाणपत्र स्वीकार करने वाला जमा है, और जिनके पास SEBI-पंजीकृत क्रेडिट रेटिंग एजेंसियों में से किसी से 'BBB–' की न्यूनतम निवेश ग्रेड क्रेडिट रेटिंग है, उन्हें अपने नेट ओन्ड फंड के 1.5 गुना की सीमा तक सार्वजनिक जमा स्वीकार करने/रखने की अनुमति है। वर्तमान में, NBFC द्वारा दी जाने वाली अधिकतम ब्याज दर 12.5% है। ब्याज का भुगतान या चक्रवृद्धि ब्याज मासिक अवधि से कम नहीं हो सकता है। NBFC को सार्वजनिक जमा स्वीकार करने/नवीनीकृत करने की अनुमति है जो 12 महीने के बाद लेकिन 60 महीने से अधिक नहीं चुकाने योग्य हैं। वे मांग पर चुकाए जाने वाले जमा स्वीकार नहीं कर सकते। तथापि, सार्वजनिक नीति के रूप में, रिजर्व बैंक ने निर्णय लिया है कि केवल बैंकों को ही सार्वजनिक जमा स्वीकार करने की अनुमति दी जानी चाहिए, और इसीलिए, 1997 से, सार्वजनिक जमा स्वीकार करने के लिए नई एनबीएफसी को कोई पंजीकरण प्रमाणपत्र (सीओआर) जारी नहीं किया गया है। 37. ऐसी कम्पनियां जो 50-50 मानदंड को पूरा नहीं करतीं, लेकिन जमा स्वीकार कर रही हैं - क्या वे रिजर्व बैंक के अधिकार क्षेत्र में आती हैं? ऐसी कंपनी जिसके पास वित्तीय परिसंपत्तियाँ नहीं हैं जो उसकी कुल परिसंपत्तियों के 50% से अधिक हैं और ऐसी परिसंपत्तियों से उसकी सकल आय का कम से कम 50% प्राप्त नहीं होता है, वह NBFC नहीं है। इसका मुख्य व्यवसाय गैर-वित्तीय गतिविधि होगी जैसे कृषि कार्य, औद्योगिक गतिविधि, माल की खरीद या बिक्री या अचल संपत्ति की खरीद/निर्माण, और यह एक गैर-बैंकिंग गैर-वित्तीय कंपनी होगी। गैर-बैंकिंग गैर-वित्तीय कंपनी द्वारा जमा की स्वीकृति कॉर्पोरेट मामलों के मंत्रालय द्वारा जारी नियमों और विनियमों द्वारा शासित होती है। 38. भारतीय रिज़र्व बैंक एनबीएफसी को सार्वजनिक जमाराशि जुटाने की अनुमति देने में इतना प्रतिबंधात्मक क्यों है? किसी भी वित्तीय इकाई को विनियमित/पर्यवेक्षित करते समय रिज़र्व बैंक की सबसे बड़ी चिंता जमाकर्ताओं के हितों की सुरक्षा है। जमाकर्ता किसी भी इकाई में विश्वास के आधार पर जमा करते हैं, जबकि निवेशक किसी कंपनी के शेयरों में निवेश करते समय जोखिम और रिटर्न को प्रमोटरों के साथ साझा करने का इरादा नहीं रखते। इसलिए, जमाकर्ताओं के हितों की सुरक्षा वित्तीय विनियमन में सर्वोच्च है। इसके अलावा, एनबीएफसी की जमाराशियों पर डिपॉजिट इंश्योरेंस एंड क्रेडिट गारंटी कॉरपोरेशन से बीमा नहीं होता है। 39. कौन सी एनबीएफसी को रिजर्व बैंक ने जमा स्वीकार करने के लिए विशेष रूप से अधिकृत किया है? रिज़र्व बैंक अपनी वेबसाइट ( www.rbi.org.in ) पर विनियमन → गैर-बैंकिंग → एनबीएफसी के अंतर्गत जमा स्वीकार करने के लिए वैध पंजीकरण प्रमाणपत्र रखने वाली एनबीएफसी की सूची प्रकाशित करता है। आम लोगों को सलाह दी जाती है कि वे एनबीएफसी में जमा रखने से पहले सूची की जांच कर लें। 40. क्या एनबीएफसी एनआरआई से जमा स्वीकार कर सकते हैं? एनबीएफसी विदेशी मुद्रा प्रबंधन (जमा) विनियम 2016 (समय-समय पर संशोधित) के अनुपालन के अधीन एनआरआई से जमा स्वीकार कर सकते हैं और इस शर्त के अधीन भी कि इन जमाराशियों पर ब्याज दर अनुसूचित वाणिज्यिक बैंकों के साथ ऐसी जमाराशियों के लिए रिजर्व बैंक द्वारा निर्दिष्ट दर से अधिक नहीं होगी। 41. क्या सहकारी ऋण समिति जनता से जमा स्वीकार कर सकती है? नहीं। सहकारी ऋण समितियां आम जनता से जमा स्वीकार नहीं कर सकती हैं। वे अपने उपनियमों में निर्दिष्ट सीमा के भीतर ही अपने सदस्यों से जमा स्वीकार कर सकती हैं। यह ध्यान देने योग्य बात है कि सहकारी ऋण समितियां रिजर्व बैंक के विनियामक दायरे में नहीं आती हैं और सहकारी समितियों के रजिस्ट्रार के दायरे में आती हैं। 42. क्या वेतनभोगी सोसायटी जनता से जमा स्वीकार कर सकती है? नहीं। ये समितियां वेतनभोगी कर्मचारियों के लिए बनाई गई हैं और इसलिए वे केवल अपने सदस्यों से ही जमा स्वीकार कर सकती हैं, आम जनता से नहीं। यह ध्यान देने योग्य बात है कि वेतनभोगी समितियां रिजर्व बैंक के विनियामक दायरे में नहीं आती हैं और सहकारी समितियों के रजिस्ट्रार के दायरे में आती हैं। 43. क्या एनबीएफसी के जमाकर्ताओं को नामांकन सुविधा उपलब्ध है? हां, एनबीएफसी के जमाकर्ताओं को नामांकन सुविधा उपलब्ध है। नामांकन सुविधा के नियम आरबीआई अधिनियम, 1934 की धारा 45क्यूबी में दिए गए हैं। एनबीएफसी को बैंकिंग विनियमन अधिनियम, 1949 की धारा 45जेडए के तहत बनाए गए बैंकिंग कंपनी (नामांकन) नियम, 1985 को अपनाने की सलाह दी गई है। तदनुसार, एनबीएफसी के जमाकर्ता/जमाकर्ताओं को एक ऐसे व्यक्ति को नामांकित करने की अनुमति है, जिसे एनबीएफसी जमाकर्ता/जमाकर्ताओं की मृत्यु की स्थिति में जमा राशि वापस कर सके। एनबीएफसी को जमाकर्ताओं द्वारा किए गए नामांकन को उक्त नियमों के तहत निर्दिष्ट किए गए फॉर्म के समान स्वीकार करने की सलाह दी जाती है, अर्थात नामांकन के उद्देश्य के लिए फॉर्म डीए 1, और नामांकन रद्द करने और नामांकन में बदलाव के लिए क्रमशः फॉर्म डीए 2 और डीए 3। 44. भारतीय रिज़र्व बैंक को उन कंपनियों द्वारा अनाधिकृत रूप से जमाराशि स्वीकार करने के बारे में कैसे पता चलता है जो उसके साथ पंजीकृत नहीं हैं या जो गैर-बैंकिंग वित्तीय कंपनियाँ उससे पंजीकरण प्रमाणपत्र प्राप्त किए बिना ऋण देने या निवेश गतिविधियों में लगी हुई हैं? जिन एनबीएफसी को रिजर्व बैंक से पंजीकरण प्राप्त करना चाहिए था, लेकिन वे ऐसा किए बिना काम कर रहे हैं, वे कानून का उल्लंघन कर रहे हैं। ऐसी कंपनियों पर आरबीआई अधिनियम, 1934 के तहत कार्रवाई की जा सकती है। ऐसी संस्थाओं की पहचान करने के लिए, रिजर्व बैंक के पास सूचना के कई स्रोत हैं। इनमें बाजार की खुफिया जानकारी, प्रभावित पक्षों से प्राप्त शिकायतें, उद्योग स्रोत और मास्टर निर्देश - गैर-बैंकिंग वित्तीय कंपनी लेखा परीक्षक की रिपोर्ट (रिजर्व बैंक) निर्देश, 2016 (समय-समय पर संशोधित) के अनुसार वैधानिक लेखा परीक्षकों द्वारा प्रस्तुत अपवाद रिपोर्ट शामिल हैं। इसके अलावा, रिजर्व बैंक द्वारा सभी राज्यों/केंद्र शासित प्रदेशों में तिमाही आधार पर राज्य स्तरीय समन्वय समिति (एसएलसीसी) बुलाई जाती है। एसएलसीसी की अध्यक्षता अब संबंधित राज्य/संघ राज्य क्षेत्र के मुख्य सचिव/प्रशासक द्वारा की जाती है और इसके सदस्यों में रिजर्व बैंक के अलावा एमसीए/आरओसी का क्षेत्रीय निदेशालय, सेबी की स्थानीय इकाई, एनएचबी, चिट्स के रजिस्ट्रार, आईसीएआई, राज्य पुलिस की आर्थिक खुफिया इकाई और राज्य सरकार के कानून और गृह मंत्रालय के अधिकारी शामिल हैं। चूंकि सभी संबंधित वित्तीय क्षेत्र के नियामक और प्रवर्तन एजेंसियां एसएलसीसी में भाग लेती हैं, इसलिए सूचनाओं को जल्दी से साझा करना और जनता से धन जुटाने से जुड़े अनधिकृत और संदिग्ध व्यवसायों में लिप्त संस्थाओं के खिलाफ प्रभावी कार्रवाई पर सहमति बनाना संभव है। 45. क्या पंजीकृत एनबीएफसी से संबद्ध/असंबद्ध स्वामित्व/भागीदारी संस्थाएं सार्वजनिक जमा स्वीकार कर सकती हैं? यदि ऐसी अनिगमित संस्थाएं सार्वजनिक जमा स्वीकार करती हैं तो क्या कार्रवाई की जा सकती है? नहीं। स्वामित्व और भागीदारी संस्थाएं गैर-निगमित निकाय हैं। इसलिए, उन्हें RBI अधिनियम 1934 के तहत सार्वजनिक जमा स्वीकार करने से प्रतिबंधित किया गया है। ऐसी गैर-निगमित संस्थाएं, यदि सार्वजनिक जमा स्वीकार करते हुए पाई जाती हैं, तो अधिनियम के तहत दंडात्मक कार्रवाई के लिए उत्तरदायी हैं। 46. कई आभूषण दुकानें जनता से किश्तों में पैसा ले रही हैं। क्या यह जमा स्वीकार करने के समान है? यह इस बात पर निर्भर करता है कि भविष्य में आभूषणों की डिलीवरी के लिए अग्रिम राशि प्राप्त की गई है या फिर ब्याज सहित इसे वापस करने के वादे के साथ राशि प्राप्त की गई है। अनुबंध की अवधि के अंत में आभूषणों की डिलीवरी के उद्देश्य से आभूषण की दुकानों द्वारा किश्तों में स्वीकार की गई राशि जमा नहीं है। यदि प्राप्त राशि के बदले में आभूषण की दुकान ब्याज सहित मूल राशि वापस करने का वादा करती है तो इसे जमा की स्वीकृति माना जाएगा। 47. यदि ऐसी एनबीएफसी कंपनियां, जिन्हें सार्वजनिक जमा स्वीकार करने के लिए अधिकृत नहीं किया गया है, जमा एकत्र करने के लिए अपने प्रमोटरों द्वारा स्थापित स्वामित्व/साझेदारी फर्मों का उपयोग करती हैं, तो क्या होगा? एनबीएफसी को रिजर्व बैंक द्वारा किसी भी अनिगमित निकाय के साथ जुड़ने से प्रतिबंधित किया गया है। यदि एनबीएफसी खुद को गैर-निगमित संस्थाओं के साथ जोड़ते हैं जो आरबीआई अधिनियम के उल्लंघन में जमा स्वीकार कर रहे हैं, तो वे अधिनियम के तहत दंडात्मक कार्रवाई के लिए भी उत्तरदायी हैं, या जमाकर्ताओं के हितों की सुरक्षा (वित्तीय प्रतिष्ठानों में) अधिनियम, या अनियमित जमा योजनाओं पर प्रतिबंध अधिनियम, 2019 के तहत कार्रवाई के लिए उत्तरदायी हैं। 48. चिट फंड द्वारा धन स्वीकार करने और जमा स्वीकार करने में क्या अंतर है? भारतीय रिजर्व बैंक अधिनियम 1934 के तहत जमा को शेयर पूंजी, बैंकों और अन्य वित्तीय संस्थानों से प्राप्त धन, सुरक्षा जमा के रूप में प्राप्त धन, बयाना राशि और माल या सेवाओं के खिलाफ अग्रिम और चिट के सदस्यता के रूप में उठाए गए धन के अलावा अन्य धन की स्वीकृति के रूप में परिभाषित किया गया है। किसी भी रूप में प्राप्त अन्य सभी राशियों को जमा के रूप में माना जाता है। चिट फंड गतिविधि में चिट सदस्यता के माध्यम से किश्तों में सदस्यों द्वारा योगदान शामिल होता है और रोटेशन के अनुसार चिट का प्रत्येक सदस्य चिट राशि प्राप्त करता है। सदस्यता को विशेष रूप से जमा की परिभाषा से बाहर रखा गया है और इसे जमा नहीं कहा जा सकता है। जबकि चिट फंड ऊपर बताए अनुसार सदस्यता एकत्र कर सकते हैं, उन्हें अगस्त 2009 से रिजर्व बैंक द्वारा जनता (शेयरधारकों को छोड़कर) से जमा स्वीकार करने से प्रतिबंधित कर दिया गया है। ई. जमाकर्ता संरक्षण मुद्दे 49. एनबीएफसी विनियमों की मुख्य विशेषताएं क्या हैं जिन्हें जमाकर्ता निवेश के समय ध्यान में रख सकता है? एनबीएफसी द्वारा जमा स्वीकार करने से संबंधित कुछ महत्वपूर्ण विनियम निम्नानुसार हैं: i. एनबीएफसी को सार्वजनिक जमाराशियाँ स्वीकार/नवीनीकृत करने की अनुमति है, जो 12 महीने की अवधि के बाद लेकिन 60 महीने से अधिक समय के बाद चुकाई जानी हैं। वे मांग पर चुकाई जाने वाली जमाराशियाँ स्वीकार नहीं कर सकते। ii. एनबीएफसी समय-समय पर रिजर्व बैंक द्वारा निर्धारित अधिकतम दर से अधिक ब्याज दर की पेशकश नहीं कर सकते हैं। वर्तमान अधिकतम सीमा 12.5 प्रतिशत प्रति वर्ष है। ब्याज का भुगतान या चक्रवृद्धि ब्याज मासिक अवधि से कम नहीं हो सकता है। iii. एनबीएफसी के पास किसी भी सेबी-पंजीकृत क्रेडिट रेटिंग एजेंसी से न्यूनतम निवेश ग्रेड क्रेडिट रेटिंग 'बीबीबी-' होनी चाहिए, जिसे वर्ष में कम से कम एक बार प्राप्त किया जाना चाहिए। iv. एनबीएफसी के पास जमा राशि का बीमा नहीं होता है। एनबीएफसी द्वारा जमाराशियों के पुनर्भुगतान की गारंटी रिज़र्व बैंक द्वारा नहीं दी जाती है। जमाराशि मांगने के लिए कंपनी द्वारा जारी किए गए आवेदन पत्र में कंपनी के बारे में कुछ अनिवार्य खुलासे किए जाने हैं। 50. किसी जमाकर्ता को एनबीएफसी में जमा करने से पहले क्या सावधानियां बरतनी चाहिए? किसी एनबीएफसी में जमा करने के इच्छुक जमाकर्ता को जमा करने से पहले निम्नलिखित सावधानियां बरतनी चाहिए: i. यह कि NBFC रिजर्व बैंक के साथ पंजीकृत है और रिजर्व बैंक द्वारा जमाराशि स्वीकार करने के लिए विशेष रूप से अधिकृत है। जमाराशि स्वीकार करने के हकदार जमाराशि स्वीकार करने वाली NBFC की सूची भारतीय रिजर्व बैंक की वेबसाइट ( www.rbi.org.in ) पर 'विनियमन → गैर-बैंकिंग' के अंतर्गत उपलब्ध है। जमाकर्ता को सार्वजनिक जमाराशि स्वीकार करने की अनुमति प्राप्त NBFC के बारे में जानने के लिए उपरोक्त सूची की जांच करनी चाहिए। ii. एनबीएफसी को अपने कारोबार के स्थान पर रिजर्व बैंक द्वारा जारी पंजीकरण प्रमाणपत्र (सीओआर) को प्रमुखता से प्रदर्शित करना होगा। इस सीओआर में यह भी दर्शाया जाना चाहिए कि एनबीएफसी को रिजर्व बैंक द्वारा जमा स्वीकार करने के लिए विशेष रूप से अधिकृत किया गया है। जमाकर्ताओं को यह सुनिश्चित करने के लिए सीओआर की जांच करनी चाहिए कि एनबीएफसी जमा स्वीकार करने के लिए अधिकृत है। iii. वर्तमान में NBFC द्वारा जमाकर्ता को दी जाने वाली अधिकतम ब्याज दर 12.5% से अधिक नहीं होनी चाहिए। रिजर्व बैंक व्यापक आर्थिक परिवेश के आधार पर ब्याज दरों में बदलाव करता रहता है और ब्याज दरों में होने वाले बदलावों को अपनी वेबसाइट ( www.rbi.org.in ) पर 'अधिसूचना' के अंतर्गत प्रकाशित करता है। iv. जमाकर्ता को एनबीएफसी के पास जमा की गई प्रत्येक राशि के लिए उचित रसीद पर जोर देना चाहिए। रसीद एनबीएफसी द्वारा अधिकृत अधिकारी द्वारा विधिवत हस्ताक्षरित होनी चाहिए और इसमें जमा की तारीख, जमाकर्ता का नाम, शब्दों और अंकों में राशि, देय ब्याज दर, परिपक्वता तिथि और राशि बताई जानी चाहिए। एनबीएफसी की ओर से सार्वजनिक जमा राशि एकत्र करने वाले दलालों/एजेंटों आदि के मामले में, जमाकर्ताओं को स्वयं संतुष्ट होना चाहिए कि दलाल/एजेंट एनबीएफसी द्वारा विधिवत अधिकृत हैं। जमाकर्ता को यह ध्यान में रखना चाहिए कि सार्वजनिक जमा असुरक्षित है और एनबीएफसी के जमाकर्ताओं को जमा बीमा सुविधा उपलब्ध नहीं है। vii. भारतीय रिजर्व बैंक कंपनी की वित्तीय सुदृढ़ता या कंपनी द्वारा दिए गए किसी भी कथन या अभ्यावेदन या व्यक्त किए गए विचारों की सत्यता और एनबीएफसी द्वारा जमाराशियों के पुनर्भुगतान/देयताओं के निर्वहन के संबंध में वर्तमान स्थिति के बारे में कोई जिम्मेदारी या गारंटी स्वीकार नहीं करता है। 51. क्या रिज़र्व बैंक एनबीएफसी द्वारा एकत्रित जमाराशि के पुनर्भुगतान की गारंटी देता है? नहीं। रिजर्व बैंक एनबीएफसी द्वारा जमा की गई राशि के पुनर्भुगतान की गारंटी नहीं देता है, भले ही उन्हें जमा राशि एकत्र करने के लिए अधिकृत किया गया हो। इसलिए, जमाकर्ताओं को एनबीएफसी के पास जमा राशि रखते समय सोच-समझकर निर्णय लेना चाहिए। 52. यदि कोई एनबीएफसी जमा राशि के पुनर्भुगतान में चूक करता है, तो जमाकर्ता क्या कार्रवाई कर सकते हैं? यदि कोई NBFC जमाराशि की अदायगी में चूक करता है, तो जमाकर्ता कंपनी लॉ बोर्ड (अब राष्ट्रीय कंपनी लॉ ट्रिब्यूनल) या उपभोक्ता फोरम से संपर्क कर सकता है या जमाराशि की वसूली के लिए न्यायालय में दीवानी मुकदमा दायर कर सकता है। इसके अलावा, राज्य सरकार के स्तर पर, जमाकर्ताओं के हितों के संरक्षण पर राज्य विधान (वित्तीय प्रतिष्ठानों में) राज्य सरकारों को चूक होने या जमाकर्ताओं से शिकायत प्राप्त होने से पहले ही कार्रवाई करने का अधिकार देता है। यदि कोई अपराध किया गया है और यदि धोखाधड़ी करने का इरादा है, तो राज्य सरकार संपत्ति भी जब्त कर सकती है। एनबीएफसी को यह भी सलाह दी जाती है कि वे नीचे प्रश्न 57 के उत्तर में बताए अनुसार उचित शिकायत निवारण तंत्र स्थापित करें। 53. जमाकर्ताओं के हितों की रक्षा में कंपनी लॉ बोर्ड (सीएलबी), जो अब राष्ट्रीय कंपनी लॉ बोर्ड (एनसीएलटी) है, की क्या भूमिका है? कोई इसका कैसे सामना कर सकता है? जब कोई एनबीएफसी किसी जमा राशि या उसके हिस्से को ऐसी जमा राशि की शर्तों और नियमों के अनुसार चुकाने में विफल रहती है, तो सीएलबी/एनसीएलटी या तो स्वयं या जमाकर्ता के आवेदन पर, आदेश द्वारा एनबीएफसी को ऐसी जमा राशि या उसके हिस्से को तुरंत या ऐसे समय के भीतर और ऐसी शर्तों के अधीन चुकाने का निर्देश देता है, जैसा कि आदेश में निर्दिष्ट किया जा सकता है। भुगतान करने के बाद, कंपनी को भारतीय रिजर्व बैंक के स्थानीय कार्यालय में अनुपालन दाखिल करना होगा। जैसा कि ऊपर बताया गया है, जमाकर्ता अपने क्षेत्रीय अधिकार क्षेत्र के अनुसार सीएलबी/एनसीएलटी की उपयुक्त पीठ को निर्धारित प्रपत्र में आवेदन भेजकर सीएलबी/एनसीएलटी से संपर्क कर सकता है। 54. क्या आप कंपनी लॉ बोर्ड (सीएलबी), जो अब राष्ट्रीय कंपनी लॉ न्यायाधिकरण (एनसीएलटी) है, की विभिन्न पीठों के पते बता सकते हैं, तथा उनके संबंधित क्षेत्राधिकार का संकेत दे सकते हैं? सीएलबी/एनसीएलटी के बेंच अधिकारियों के पते और क्षेत्रीय अधिकार क्षेत्र का विवरण वेबसाइट https://nclt.gov.in/about-nclt पर उपलब्ध है । 55. हमने सुना है कि कई मामलों में चूककर्ता एनबीएफसी पर आधिकारिक परिसमापक नियुक्त किए गए हैं। आधिकारिक परिसमापक द्वारा अपनाई गई प्रक्रिया क्या है? कंपनी को समापन याचिका में सुनवाई का उचित अवसर देने के बाद न्यायालय द्वारा आधिकारिक परिसमापक की नियुक्ति की जाती है। परिसमापक कंपनी के समापन के कर्तव्यों का पालन करता है और न्यायालय द्वारा लगाए गए उसके संदर्भ में ऐसे कर्तव्यों का पालन करता है। जहां न्यायालय ने आधिकारिक परिसमापक या अनंतिम परिसमापक नियुक्त किया है, वह कंपनी की संपत्ति का संरक्षक बन जाता है और कंपनी के दिन-प्रतिदिन के मामलों को चलाता है। उसे निर्धारित प्रपत्र में कंपनी के मामलों का विवरण तैयार करना होता है जिसमें कंपनी की परिसंपत्तियों, उसके ऋणों और देनदारियों, उसके लेनदारों के नाम/निवास/व्यवसायों, कंपनी को देय ऋणों और ऐसी अन्य जानकारी का विवरण शामिल होता है जो निर्धारित की जा सकती है। योजना परिसमापक द्वारा तैयार की जाती है और उसे अनुमोदन के लिए न्यायालय के समक्ष रखा जाता है। परिसमापक कंपनी की परिसंपत्तियों को प्राप्त करता है और न्यायालय द्वारा अनुमोदित योजना के अनुसार लेनदारों को चुकाने की व्यवस्था करता है। परिसमापक आम तौर पर न्यायालय के आदेशों के अनुपालन में जमाकर्ताओं/निवेशकों से दावे आमंत्रित करते हुए समाचार पत्र में विज्ञापन डालता है। इसलिए, जमाकर्ताओं को परिसमापक के नोटिस के अनुसार निर्धारित समय के भीतर दावे दायर करने चाहिए। दिवाला और दिवालियापन संहिता, 2016 के लागू होने के साथ, संहिता के प्रावधानों के अधीन, रिज़र्व बैंक द्वारा कॉर्पोरेट दिवाला समाधान प्रक्रिया शुरू की जा सकती है, बशर्ते कि एनबीएफसी की परिसंपत्ति का आकार ₹500 करोड़ या उससे अधिक हो। इसके बाद, समाधान प्रक्रिया आईबीसी के तहत निर्धारित प्रक्रिया के अनुसार शुरू की जाएगी। 56. जमाकर्ताओं की समस्याओं को दूर करने में उपभोक्ता न्यायालय महत्वपूर्ण भूमिका निभाते हैं। क्या कोई व्यक्ति उपभोक्ता फोरम, सिविल कोर्ट, सीएलबी/एनसीएलटी में एक साथ संपर्क कर सकता है? जमाकर्ता को कानून के तहत अनुमति प्राप्त प्रासंगिक प्राधिकारियों से संपर्क करने का अधिकार है। 57. क्या एनबीएफसी के विरुद्ध शिकायतों की सुनवाई के लिए कोई लोकपाल है या क्या रिज़र्व बैंक के पास एनबीएफसी के लिए कोई शिकायत निवारण तंत्र है? यह निर्धारित किया गया है कि एनबीएफसी के निदेशक मंडल को संगठन के भीतर उचित शिकायत निवारण तंत्र स्थापित करना होगा और ऐसा तंत्र यह सुनिश्चित करेगा कि ऋणदाता संस्थान के पदाधिकारियों के निर्णयों से उत्पन्न सभी विवादों की सुनवाई की जाए और कम से कम अगले उच्च स्तर पर उनका निपटारा किया जाए। इसके अलावा, एनबीएफसी (हाउसिंग फाइनेंस कंपनियों को छोड़कर) जो जमा स्वीकार करने के लिए अधिकृत हैं; या जिनके पास ग्राहक इंटरफ़ेस है और अंतिम ऑडिटेड बैलेंस शीट की तारीख तक उनकी संपत्ति का आकार ₹100 करोड़ और उससे अधिक है, वे रिज़र्व बैंक - एकीकृत लोकपाल योजना, 2021 (समय-समय पर संशोधित) के अंतर्गत आते हैं। यदि आरबीआई लोकपाल योजना के तहत आने वाली एनबीएफसी के खिलाफ शिकायतों का एक महीने की अवधि के भीतर निवारण नहीं किया जाता है, तो ग्राहक https://cms.rbi.org.in/cms/indexpage.html#eng लिंक पर उपलब्ध सीएमएस पोर्टल के माध्यम से लोकपाल से संपर्क कर सकते हैं । 58. एमसीए के साथ पंजीकृत लेकिन एनबीएफसी के रूप में रिजर्व बैंक के साथ पंजीकृत नहीं होने वाली कंपनियां भी कभी-कभी अपने पास जमा राशि/निवेशित राशि के पुनर्भुगतान में चूक करती हैं? ऐसी स्थिति में जमाकर्ताओं/निवेशकों के पास क्या उपाय उपलब्ध हैं? क्या ऐसे मामलों में रिजर्व बैंक की कोई भूमिका है? एमसीए के साथ पंजीकृत लेकिन रिजर्व बैंक के साथ पंजीकृत होने की आवश्यकता नहीं वाली कंपनियाँ क्योंकि एनबीएफसी रिजर्व बैंक के विनियामक डोमेन के अंतर्गत नहीं हैं। जब भी रिजर्व बैंक को एमसीए के साथ पंजीकृत लेकिन एनबीएफसी के रूप में रिजर्व बैंक के साथ पंजीकृत नहीं कंपनियों के बारे में ऐसी कोई शिकायत प्राप्त होती है, तो वह शिकायतों को किसी भी कार्रवाई के लिए संबंधित राज्य के रजिस्ट्रार ऑफ कंपनीज (आरओसी) को भेज देता है। शिकायतकर्ताओं को सलाह दी जाती है कि ऐसी कंपनियों की अनियमितताओं से संबंधित शिकायतें सुधारात्मक कार्रवाई शुरू करने के लिए संबंधित आरओसी के पास तुरंत दर्ज कराई जानी चाहिए। हालांकि, अगर यह रिजर्व बैंक के ज्ञान में आता है कि उन कंपनियों को रिजर्व बैंक के साथ पंजीकृत होना आवश्यक था, लेकिन उन्होंने ऐसा नहीं किया है और आरबीआई अधिनियम के तहत परिभाषित जमा स्वीकार किए हैं, तो आरबीआई अधिनियम के प्रावधानों के तहत आवश्यक समझी जाने वाली कार्रवाई की जाएगी। 59. यदि कोई कंपनी जमाकर्ता से दावा प्राप्त होने पर परिपक्व सार्वजनिक जमाराशि का भुगतान करने में सक्षम नहीं है, तो एनबीएफसी को अतिदेय परिपक्व जमाराशि पर ब्याज का भुगतान करने के लिए उत्तरदायी बनाया गया है। कृपया प्रावधानों को विस्तार से बताएं। रिजर्व बैंक के निर्देशों के अनुसार, यदि एनबीएफसी ने परिपक्व जमाराशियों के पुनर्भुगतान में देरी की है, तो जमाकर्ताओं को अतिदेय ब्याज देय होगा, और यह ब्याज एनबीएफसी द्वारा ऐसे दावे की प्राप्ति की तिथि या जमा की परिपक्वता की तिथि, जो भी बाद में हो, से लेकर वास्तविक भुगतान की तिथि तक देय होगा। यदि जमाकर्ता ने परिपक्वता तिथि के बाद अपना दावा दायर किया है, तो एनबीएफसी दावे की तिथि से पुनर्भुगतान की तिथि तक की अवधि के लिए ब्याज का भुगतान करने के लिए उत्तरदायी होगा। परिपक्वता तिथि और दावे की तिथि के बीच की अवधि के लिए ब्याज का भुगतान करना कंपनी का विवेक है। ऐसे मामलों में जहां एनबीएफसी को सरकारी प्राधिकारियों के आदेश के आधार पर ग्राहकों की सावधि जमा को फ्रीज करना आवश्यक हो या जमा रसीदें सरकारी प्राधिकारियों द्वारा जब्त कर ली गई हों, उन्हें नीचे दी गई प्रक्रिया का पालन करना होगा: i. परिपक्वता पर जमाकर्ता से अनुरोध पत्र प्राप्त किया जा सकता है। नवीनीकरण के लिए जमाकर्ता से अनुरोध पत्र प्राप्त करते समय, NBFC को उसे यह भी सलाह देनी चाहिए कि वह जमा राशि का नवीनीकरण किस अवधि के लिए किया जाना है। यदि जमाकर्ता नवीनीकरण के लिए अवधि चुनने का अपना विकल्प नहीं चुनता है, तो NBFC मूल अवधि के बराबर अवधि के लिए इसे नवीनीकृत कर सकते हैं। ii. कोई नई रसीद जारी करने की आवश्यकता नहीं है। हालाँकि, जमा खाता बही में नवीनीकरण के संबंध में उचित नोट बनाया जा सकता है। जमाराशि के नवीनीकरण की सूचना जमाकर्ता को सूचित करने के लिए संबंधित सरकारी विभाग को पंजीकृत पत्र/स्पीड पोस्ट/कूरियर सेवा द्वारा दी जा सकती है। जमाकर्ता को दी जाने वाली सलाह में जमाराशि के नवीनीकरण पर ब्याज दर का भी उल्लेख किया जाना चाहिए। यदि अनुरोध पत्र प्राप्त होने की तिथि पर अतिदेय अवधि 14 दिनों से अधिक नहीं है, तो परिपक्वता तिथि से नवीनीकरण किया जा सकता है। यदि यह 14 दिनों से अधिक है, तो एनबीएफसी अपनी नीति के अनुसार अतिदेय अवधि के लिए ब्याज का भुगतान कर सकते हैं, और इसे एक अलग ब्याज मुक्त उप-खाते में रख सकते हैं जिसे मूल सावधि जमा जारी होने पर जारी किया जाना चाहिए। तथापि, मूलधन और अर्जित ब्याज की अंतिम चुकौती एनबीएफसी द्वारा संबंधित सरकारी एजेंसियों से मंजूरी प्राप्त करने के बाद ही की जानी चाहिए। 60. क्या कोई एनबीएफसी अपनी सार्वजनिक जमाराशि का पूर्व भुगतान कर सकता है? एनबीएफसी अपने जमाकर्ताओं के साथ आपसी अनुबंध के तहत जमा स्वीकार करता है। यदि कोई जमाकर्ता समय-पूर्व भुगतान के लिए अनुरोध करता है, तो रिजर्व बैंक ने मास्टर निर्देश - गैर-बैंकिंग वित्तीय कंपनियां सार्वजनिक जमा स्वीकार करती हैं (रिजर्व बैंक) निर्देश, 2016 (समय-समय पर संशोधित) में ऐसी स्थिति के लिए विनियम निर्धारित किए हैं, जिसमें यह निर्दिष्ट किया गया है कि एनबीएफसी किसी सार्वजनिक जमा के विरुद्ध कोई ऋण नहीं दे सकती हैं या स्वीकृति की तिथि से तीन महीने (लॉक-इन अवधि) की अवधि के भीतर सार्वजनिक जमा का समयपूर्व पुनर्भुगतान नहीं कर सकती हैं। हालांकि, जमाकर्ता की मृत्यु की स्थिति में, एनबीएफसी लॉक-इन अवधि के भीतर भी, उत्तरजीवी खंड के साथ संयुक्त धारकों के अनुरोध पर या नामांकित व्यक्ति/कानूनी उत्तराधिकारी को केवल प्रासंगिक प्रमाण प्रस्तुत करने पर एनबीएफसी की संतुष्टि के लिए जमा राशि का पुनर्भुगतान कर सकता है। इसके अलावा, जमाकर्ता को आकस्मिक प्रकृति के खर्चों को पूरा करने में सक्षम बनाने के लिए, एनबीएफसी परिस्थितियों के बारे में एनबीएफसी की संतुष्टि के अधीन, रिज़र्व बैंक द्वारा निर्धारित प्रावधानों के अनुसार, छोटी जमाराशियों (अर्थात, ₹10,000/- तक) और अन्य जमाराशियों को समय से पहले चुका सकता है। कोई एनबीएफसी, जो समस्याग्रस्त कंपनी नहीं है, उपरोक्त प्रावधानों के अधीन, अपने विवेकानुसार, रिजर्व बैंक द्वारा निर्धारित ब्याज दर पर, लॉक-इन अवधि के बाद सार्वजनिक जमा की समयपूर्व चुकौती की अनुमति दे सकती है। किसी भी समस्या वाली NBFC को किसी भी जमाराशि का समय से पहले पुनर्भुगतान करने या सार्वजनिक जमाराशि के विरुद्ध कोई ऋण देने से प्रतिबंधित किया गया है, जैसा भी मामला हो। हालाँकि, यह प्रतिबंध जमाकर्ता की मृत्यु या छोटी जमाराशि (यानी ₹10,000/- तक) के पुनर्भुगतान के मामले में लागू नहीं होगा, ताकि जमाकर्ता किसी आकस्मिक प्रकृति के खर्चों को पूरा करने में सक्षम हो सके, बाद के मामले में 3 महीने की लॉक इन अवधि के अधीन। 61. जमा स्वीकार करने वाली कंपनियों के लिए तरल परिसंपत्तियों की क्या आवश्यकता है? ये परिसंपत्तियाँ कहाँ रखी जाती हैं? क्या जमाकर्ताओं का उन पर कोई दावा है? आरबीआई अधिनियम, 1934 की धारा 45-आईबी के अनुसार, जमा स्वीकार करने वाली एनबीएफसी द्वारा बनाए रखी जाने वाली तरल परिसंपत्तियों का न्यूनतम स्तर दूसरी पिछली तिमाही के अंतिम कार्य दिवस पर बकाया सार्वजनिक जमा का 15% है। 15% में से, एनबीएफसी को अनुमोदित प्रतिभूतियों में कम से कम 10% निवेश करना आवश्यक है और शेष 5% किसी भी अनुसूचित वाणिज्यिक बैंक (एससीबी) / सिडबी / नाबार्ड के साथ अप्रतिबंधित सावधि जमा में हो सकता है; या सिडबी या नाबार्ड द्वारा जारी बांड हो सकता है। इस प्रकार, तरल परिसंपत्तियों में सरकारी प्रतिभूतियाँ, सरकार द्वारा गारंटीकृत बांड और सावधि जमा / बांड शामिल हो सकते हैं, जैसा कि निर्दिष्ट किया गया है। सरकारी प्रतिभूतियों में निवेश डीमैट रूप में होना चाहिए जिसे रिजर्व बैंक के साथ सहायक सामान्य खाता बही (एसजीएल) खाते में या घटकों के सहायक सामान्य खाता बही (सीएसजीएल) खाते में गिल्ट खाते में या सेबी के साथ पंजीकृत डिपॉजिटरी प्रतिभागी के माध्यम से डिपॉजिटरी के साथ डीमैट खाते में रखा जा सकता है। सरकारी गारंटी वाले बॉन्ड के मामले में, इसे एससीबी/स्टॉक होल्डिंग कॉरपोरेशन ऑफ इंडिया लिमिटेड (एसएचसीआईएल) के साथ डीमैट रूप में या सेबी के साथ पंजीकृत डिपॉजिटरी प्रतिभागी के माध्यम से डिपॉजिटरी के साथ डीमैट खाते में रखा जा सकता है। हालांकि, अगर सरकारी बॉन्ड भौतिक रूप में हैं, तो उन्हें एससीबी/एसएचसीआईएल की सुरक्षित अभिरक्षा में एससीबी/सिडबी/नाबार्ड की सावधि जमाओं के साथ रखा जा सकता है। एनबीएफसी को अनिवार्य तरल परिसंपत्ति प्रतिभूतियों को उस स्थान पर बनाए रखने का निर्देश दिया गया है जहां कंपनी का पंजीकृत कार्यालय स्थित है। हालांकि, अगर कोई एनबीएफसी अपने पंजीकृत कार्यालय के अलावा किसी अन्य स्थान पर प्रतिभूतियों को सौंपने का इरादा रखता है, तो वह लिखित रूप में रिजर्व बैंक की अनुमति प्राप्त करने के बाद ऐसा कर सकता है। ऊपर बताए अनुसार रखी गई तरल परिसंपत्तियों का उपयोग जमाकर्ताओं के दावों के भुगतान के लिए किया जाना है। हालांकि, जमाराशि असुरक्षित प्रकृति की होने के कारण, जमाकर्ताओं का तरल परिसंपत्तियों पर सीधा दावा नहीं होता है। 62. एनबीएफसी जमाकर्ताओं के हितों की रक्षा के लिए रिज़र्व बैंक क्या करता है? रिज़र्व बैंक ने जमाराशि स्वीकार करने पर विस्तृत विनियम जारी किए हैं, जिसमें जमाराशि की मात्रा, अनिवार्य क्रेडिट रेटिंग, जमाकर्ताओं को पुनर्भुगतान के लिए तरल परिसंपत्तियों का अनिवार्य रखरखाव, अपनी जमाराशि पुस्तकों के रखरखाव का तरीका, पर्याप्त पूंजी के रखरखाव सहित विवेकपूर्ण विनियम, जोखिमों पर सीमाएँ, तथा एनबीएफसी का निरीक्षण, अन्य बातों के अलावा, यह सुनिश्चित करने के लिए कि एनबीएफसी सुदृढ़ लाइनों पर काम करें। यदि रिज़र्व बैंक किसी एनबीएफसी के निरीक्षण या लेखा परीक्षा या शिकायतों के माध्यम से या बाजार खुफिया जानकारी के माध्यम से देखता है कि कोई निश्चित एनबीएफसी रिज़र्व बैंक के निर्देशों का पालन नहीं कर रहा है, तो वह एनबीएफसी को आगे जमाराशि स्वीकार करने से रोक सकता है और अपनी परिसंपत्तियों को बेचने से रोक सकता है। इसके अलावा, यदि जमाकर्ता ने कंपनी लॉ बोर्ड (सीएलबी) [अब राष्ट्रीय कंपनी लॉ ट्रिब्यूनल (एनसीएलटी)] से शिकायत की है, जिसने पुनर्भुगतान का आदेश दिया है और एनबीएफसी ने सीएलबी/एनसीएलटी के आदेश का अनुपालन नहीं किया है, तो रिज़र्व बैंक एनबीएफसी पर आपराधिक कार्रवाई और एनबीएफसी को बंद करने सहित मुकदमा चला सकता है। इससे भी महत्वपूर्ण बात यह है कि, भारतीय रिजर्व बैंक बाजार आसूचना रिपोर्टों, शिकायतों, कंपनियों के सांविधिक लेखा परीक्षकों की अपवाद रिपोर्टों, एसएलसीसी बैठकों के माध्यम से प्राप्त सूचनाओं आदि के आधार पर अपने निर्देशों/मानदंडों का उल्लंघन करने वाली कंपनियों के खिलाफ जुर्माना लगाने और कानूनी कार्रवाई करने सहित त्वरित कार्रवाई शुरू करता है। भारतीय रिजर्व बैंक राज्य स्तरीय समन्वय समिति की बैठकों में सभी वित्तीय क्षेत्र के नियामकों और प्रवर्तन एजेंसियों के साथ ऐसी सूचनाओं को तुरंत साझा करता है। अपने सार्वजनिक नीति उपाय के हिस्से के रूप में, रिज़र्व बैंक आम जनता के बीच अपनी मेहनत की कमाई का निवेश करते समय सावधानी बरतने की आवश्यकता के बारे में जागरूकता पैदा करने के लिए कई पहल करने में सबसे आगे रहा है। इन पहलों में प्रिंट मीडिया में सावधानी नोटिस जारी करना और सूचनात्मक और शिक्षाप्रद ब्रोशर/पर्चे का वितरण और जागरूकता/आउटरीच कार्यक्रमों, टाउनहॉल कार्यक्रमों, राज्य सरकार द्वारा प्रायोजित व्यापार मेलों और प्रदर्शनियों में भागीदारी के दौरान जनता के साथ घनिष्ठ संपर्क शामिल है। कई बार, यह बड़े प्रसार वाले समाचार पत्रों (अंग्रेजी और स्थानीय भाषा) से अनुरोध करता है कि वे जमाराशि मांगने वाली अनिगमित संस्थाओं से विज्ञापन स्वीकार न करें। रिज़र्व बैंक ने 'RBI कहता है' टैग लाइन के साथ अपनी जन जागरूकता पहल भी शुरू की है जिसे https://rbikehtahai.rbi.org.in/ पर देखा जा सकता है । 63. जमा स्वीकार करने वाली एनबीएफसी को जमा स्वीकार करने के लिए रेटिंग कौन निर्धारित करता है? एनबीएफसी को सेबी-पंजीकृत किसी भी क्रेडिट रेटिंग एजेंसी से क्रेडिट रेटिंग प्राप्त करनी होगी। 64. जमा स्वीकार करने वाली NBFC के लिए न्यूनतम निवेश ग्रेड रेटिंग क्या है? जब किसी NBFC की रेटिंग घटा दी जाती है, तो क्या उसे तुरंत अपने सार्वजनिक जमा के स्तर को कम करना पड़ता है या कुछ समय के बाद? जमा स्वीकार करने वाली एनबीएफसी के लिए सेबी-पंजीकृत क्रेडिट रेटिंग एजेंसियों द्वारा जारी न्यूनतम निवेश ग्रेड क्रेडिट रेटिंग 'बीबीबी-' होगी। न्यूनतम निर्दिष्ट निवेश ग्रेड रेटिंग से नीचे क्रेडिट रेटिंग डाउनग्रेड होने की स्थिति में, जमा स्वीकार करने वाली एनबीएफसी को तत्काल प्रभाव से सार्वजनिक जमा स्वीकार करना बंद कर देना चाहिए और मौजूदा जमाओं का नवीनीकरण भी बंद कर देना चाहिए, हालांकि मौजूदा जमाओं को परिपक्वता तक चलने दिया जाएगा। एनबीएफसी को पंद्रह कार्य दिवसों के भीतर स्थिति की रिपोर्ट भी रिज़र्व बैंक को देनी चाहिए। 65. राज्य सरकारों द्वारा वित्तीय प्रतिष्ठानों में जमाकर्ताओं के हितों का संरक्षण अधिनियम पारित करने का उद्देश्य क्या है? इस कानून को लागू करने का उद्देश्य जमाकर्ताओं के हितों की रक्षा करना है। आरबीआई अधिनियम के प्रावधानों का उद्देश्य आरबीआई को विवेकपूर्ण विनियमन जारी करने में सक्षम बनाना है, जिससे वित्तीय संस्थाएं सही तरीके से काम कर सकें। आरबीआई एक नागरिक निकाय है और आरबीआई अधिनियम एक नागरिक अधिनियम है। दोनों में चूककर्ता कंपनियों, संस्थाओं या उनके अधिकारियों की संपत्तियों की कुर्की और बिक्री करके वसूली करने के लिए कोई विशेष प्रावधान नहीं है। यह राज्य सरकार की मशीनरी है जो प्रभावी रूप से ऐसा कर सकती है। वित्तीय प्रतिष्ठानों में जमाकर्ताओं के हितों की सुरक्षा अधिनियम, राज्य सरकारों को चूककर्ता कंपनियों, संस्थाओं और उनके अधिकारियों की संपत्तियों को कुर्क करने और बेचने के लिए पर्याप्त अधिकार प्रदान करता है। 66. क्या राज्य सरकारों द्वारा वित्तीय प्रतिष्ठानों में जमाकर्ताओं के हितों के संरक्षण अधिनियम को पारित करने से अनिगमित संस्थाओं और कंपनियों को अनाधिकृत रूप से जमा स्वीकार करने से रोकने में मदद मिलेगी? हां, काफी हद तक। अधिनियम किसी भी संस्था, फर्म या कंपनी द्वारा जमा की अनधिकृत स्वीकृति जैसे अपराधों को संज्ञेय अपराध बनाता है, अर्थात जो संस्थाएं अनधिकृत जमा स्वीकृति या गैरकानूनी वित्तीय गतिविधियों में लिप्त हैं, उन्हें तुरंत जेल भेजा जा सकता है और उन पर मुकदमा चलाया जा सकता है। अधिनियम के तहत, राज्य सरकारों को ऐसी संस्थाओं की संपत्ति कुर्क करने, विशेष अदालतों के आदेशों के तहत उनका निपटान करने और जमाकर्ताओं को आय वितरित करने के लिए व्यापक अधिकार दिए गए हैं। व्यापक राज्य सरकार/राज्य पुलिस तंत्र अपराधियों के खिलाफ त्वरित कार्रवाई करने के लिए सबसे अच्छी स्थिति में है। इसके अलावा, भारत सरकार ने हाल ही में अनियमित जमा योजना प्रतिबंध अधिनियम, 2019, एक केंद्रीय कानून बनाया है, जो सामान्य कारोबारी क्रम में ली गई जमा राशियों के अलावा अनियमित जमा योजनाओं पर प्रतिबंध लगाने और जमाकर्ताओं के हितों की रक्षा के लिए एक व्यापक तंत्र प्रदान करता है। इस अधिनियम में विभिन्न तरीकों जैसे संपत्ति की कुर्की और बिक्री आदि के माध्यम से जमाकर्ताओं की प्रतिपूर्ति के लिए विशिष्ट प्रावधान हैं। यह अधिनियम अनियमित जमा योजनाओं से निपटने के लिए उन्नत विधायी तंत्र भी प्रदान करता है, जैसे अधिनियम के तहत मामलों से निपटने के लिए नामित अदालतों का गठन, जांच के लिए शक्तियां (यदि जमा राशि, जमाकर्ता और संपत्ति एक से अधिक राज्य या केंद्र शासित प्रदेशों या भारत के बाहर स्थित हैं, तो केंद्रीय जांच ब्यूरो द्वारा जांच भी शामिल है), तलाशी और जब्ती, दंडात्मक प्रावधान आदि। 67. अभी भी बेईमान वित्तीय संस्थाओं द्वारा जनता को बार-बार धोखा देने के मामले सामने आ रहे हैं। रिज़र्व बैंक कंपनियों द्वारा जमाराशियों की अनाधिकृत स्वीकृति/एनबीएफआई व्यवसाय के अनाधिकृत संचालन पर अपनी निगरानी को कैसे मजबूत करने की योजना बना रहा है? रिज़र्व बैंक अपने बाज़ार खुफिया कार्य को मज़बूत कर रहा है और लगातार उन कंपनियों की वित्तीय स्थिति की जाँच कर रहा है, जिनके लिए संदर्भ बाज़ार खुफिया जानकारी या रिज़र्व बैंक को शिकायतों के माध्यम से प्राप्त होते हैं। विनियामकों और सरकार से मिलकर बनी राज्य स्तरीय परामर्श समिति की पहल के हिस्से के रूप में, सचेत पोर्टल ( https://sachet.rbi.org.in/ ) शुरू किया गया है और आम लोगों से अनुरोध किया गया है कि वे जमाराशियों के अनधिकृत संग्रह से संबंधित कोई भी प्रासंगिक जानकारी साझा करें। इस संदर्भ में, आम लोग सतर्क रहकर और अगर उन्हें कोई ऐसी वित्तीय इकाई नज़र आती है जो RBI अधिनियम का उल्लंघन करती है, तो तुरंत शिकायत दर्ज कराकर बहुत बड़ा योगदान दे सकते हैं। उदाहरण के लिए, अगर वे अनधिकृत रूप से जमाराशियाँ स्वीकार कर रहे हैं और/या रिज़र्व बैंक से उचित अनुमति प्राप्त किए बिना NBFC गतिविधियाँ संचालित कर रहे हैं। इससे भी महत्वपूर्ण बात यह है कि अगर आम लोग समझदारी से निवेश करना शुरू कर दें, तो ये संस्थाएँ काम नहीं कर पाएँगी। आम लोगों को पता होना चाहिए कि निवेश पर उच्च रिटर्न के साथ-साथ उच्च जोखिम भी होगा। और सट्टा गतिविधियों के लिए कोई सुनिश्चित रिटर्न नहीं हो सकता। निवेश करने से पहले, आम लोगों को यह सुनिश्चित करना चाहिए कि वे जिस इकाई में निवेश कर रहे हैं, वह वित्तीय क्षेत्र के किसी नियामक द्वारा विनियमित इकाई है। एफ. सामूहिक निवेश योजनाएं (सीआईएस) और चिट फंड 68. क्या सामूहिक निवेश योजनाएं (सीआईएस) रिज़र्व बैंक द्वारा विनियमित होती हैं? नहीं। सीआईएस ऐसी योजनाएं हैं, जहां पैसे का आदान-प्रदान यूनिटों के लिए किया जाता है, चाहे वह लाभ, आय, उत्पादन, संपत्ति आदि हो। सामूहिक निवेश योजनाएं (सीआईएस) रिजर्व बैंक के नियामक दायरे में नहीं आती हैं और सेबी के नियामक दायरे में आती हैं। 69. सामूहिक निवेश योजनाओं (सीआईएस) को विनियमित करने वाला प्राधिकरण कौन सा है? सेबी सीआईएस का विनियामक है। ऐसी योजनाओं की जानकारी और प्रमोटरों के खिलाफ शिकायतों को तुरंत सेबी के साथ-साथ राज्य सरकार के ईओडब्ल्यू/पुलिस विभाग को भेजा जाना चाहिए। 70. क्या चिटफंड कारोबार चलाना कानून के तहत स्वीकार्य है? चिट फंड्स को चिट फंड्स एक्ट, 1982 द्वारा नियंत्रित किया जाता है जो एक केंद्रीय अधिनियम है और राज्य सरकारों द्वारा प्रशासित है। इस अधिनियम के तहत पंजीकृत चिट फंड कानूनी रूप से चिट फंड व्यवसाय कर सकते हैं। 71. यदि चिटफंड कम्पनियां वित्तीय संस्थाएं हैं, तो उन्हें रिजर्व बैंक द्वारा विनियमित क्यों नहीं किया जाता? चिट फंड कंपनियों को चिट फंड अधिनियम, 1982 के तहत विनियमित किया जाता है, जो एक केंद्रीय अधिनियम है, और राज्य सरकारों द्वारा लागू किया जाता है। विनियमन के दोहरेपन से बचने के लिए, चिट फंड अधिनियम, 1982 की धारा 2(बी) के तहत परिभाषित चिट का कारोबार करने वाली कंपनियों को आरबीआई अधिनियम, 1934 की धारा 45-आईए, 45-आईबी और 45-आईसी के प्रावधानों से छूट दी गई है। इस प्रकार, चिट फंड कंपनियों को रिजर्व बैंक के साथ पंजीकृत होने की आवश्यकता नहीं है और उन्हें चिट फंड अधिनियम, 1982 के तहत राज्य सरकार द्वारा पंजीकृत और विनियमित किया जाएगा। हालांकि, चिट फंड कंपनियां आरबीआई अधिनियम, 1934 के अध्याय IIIB के तहत अन्य प्रावधानों के अधीन हैं और रिजर्व बैंक ने 2009 में चिट फंड कंपनियों को जनता से जमा स्वीकार करने से प्रतिबंधित कर दिया है। यदि कोई चिट फंड जनता से जमा स्वीकार कर रहा है, तो रिजर्व बैंक ऐसे चिट फंड पर मुकदमा चला सकता है। जी. मनी सर्कुलेशन/मल्टी-लेवल मार्केटिंग (एमएलएम)/पोंजी स्कीम/असंगठित निकाय (यूआईबी) 72. कुछ कंपनियाँ हैं जैसे मल्टी लेवल मार्केटिंग कंपनियाँ, डायरेक्ट सेलिंग कंपनियाँ, ऑनलाइन सेलिंग कंपनियाँ, क्या वे रिज़र्व बैंक के दायरे में आती हैं? नहीं, मल्टी लेवल मार्केटिंग कंपनियाँ, डायरेक्ट सेलिंग कंपनियाँ, ऑनलाइन सेलिंग कंपनियाँ रिज़र्व बैंक के दायरे में नहीं आती हैं। इन कंपनियों की गतिविधियाँ संबंधित राज्य सरकार के विनियामक/प्रशासनिक क्षेत्र में आती हैं। उपभोक्ता संरक्षण अधिनियम, 2019 और उपभोक्ता संरक्षण (डायरेक्ट सेलिंग) नियम, 2021 के प्रावधानों का संदर्भ लिया जा सकता है। विनियामकों और उनके द्वारा विनियमित संस्थाओं की सूची अनुलग्नक I में दी गई है । 73. मनी सर्कुलेशन/पोन्जी/मल्टी लेवल मार्केटिंग योजनाएं क्या हैं? जबकि इनमें से कुछ शब्दों को औपचारिक रूप से परिभाषित नहीं किया गया है, आम तौर पर, मनी सर्कुलेशन, मल्टी-लेवल मार्केटिंग / चेन मार्केटिंग या पोंजी स्कीम ऐसी योजनाएं हैं जो सदस्यों के नामांकन पर आसान या त्वरित धन का वादा करती हैं। मल्टी-लेवल मार्केटिंग या पिरामिड संरचित योजनाओं के तहत आय उनके द्वारा पेश किए जाने वाले उत्पादों की बिक्री से नहीं आती है, बल्कि अधिक से अधिक सदस्यों को नामांकित करने से आती है, जिनसे भारी सदस्यता शुल्क लिया जाता है। अधिक सदस्यों को नामांकित करना सभी सदस्यों का कर्तव्य है, क्योंकि इस तरह से एकत्रित सदस्यता राशि का एक हिस्सा पिरामिड के शीर्ष पर मौजूद सदस्यों के बीच वितरित किया जाता है। चेन में कोई भी ब्रेक पिरामिड के पतन की ओर ले जाता है, और पिरामिड में निचले सदस्य सबसे अधिक प्रभावित होते हैं। पोंजी स्कीम वे योजनाएं हैं जो उच्च रिटर्न के वादे पर जनता से पैसा इकट्ठा करती हैं। चूंकि कोई संपत्ति निर्माण नहीं होता है, इसलिए एक जमाकर्ता से एकत्र किया गया पैसा दूसरे को रिटर्न के रूप में दिया जाता है। चूंकि रिटर्न उत्पन्न करने वाली कोई अन्य गतिविधि नहीं है, इसलिए योजना चलाने वाले लोगों के लिए वादा किए गए रिटर्न को पूरा करना या यहां तक कि एकत्र की गई मूल राशि को वापस करना असंभव हो जाता है। योजना अनिवार्य रूप से विफल हो जाती है, और अपराधी पैसे लेकर गायब हो जाते हैं। 74. क्या मनी सर्कुलेशन/मल्टी-लेवल मार्केटिंग/पिरामिड संरचित योजनाओं के तहत धन स्वीकार करने की अनुमति है? क्या रिज़र्व बैंक ऐसी योजनाओं को विनियमित करता है? नहीं। मनी सर्कुलेशन स्कीम के तहत धन स्वीकार करना, चाहे उसे किसी भी नाम से पुकारा जाए, की अनुमति नहीं है क्योंकि उन योजनाओं के तहत धन स्वीकार करना प्राइज चिट और मनी सर्कुलेशन (प्रतिबंध) अधिनियम, 1978 के तहत एक संज्ञेय अपराध है और इस पर प्रतिबंध है। इस अधिनियम के तहत नियम बनाने में केंद्र सरकार को सलाह देने और सहायता करने के अलावा, इस अधिनियम के कार्यान्वयन में रिज़र्व बैंक की कोई भूमिका नहीं है। 75. तो फिर ऐसी योजनाएं चलाने वाली संस्थाओं को कौन नियंत्रित करता है? मनी सर्कुलेशन स्कीम, चाहे किसी भी नाम से पुकारी जाए, पुरस्कार चिट और मनी सर्कुलेशन स्कीम (प्रतिबंध) अधिनियम, 1978 के तहत अपराध है। यह अधिनियम किसी भी व्यक्ति या व्यक्ति को किसी भी मनी सर्कुलेशन स्कीम को बढ़ावा देने या संचालित करने या इसकी योजनाओं में सदस्य के रूप में नामांकन करने या किसी भी व्यक्ति को ऐसी चिट या योजना के अनुसरण में कोई भी धन प्राप्त करने या भेजने के द्वारा इसमें भाग लेने से रोकता है। इस अधिनियम के प्रावधानों के उल्लंघन की निगरानी और निपटारा राज्य सरकारों द्वारा किया जाता है। 76. यदि कोई ऐसी योजना चलाता है तो क्या होगा? ऐसी योजनाओं से संबंधित कोई भी सूचना/शिकायत पुलिस/संबंधित राज्य सरकार की आर्थिक अपराध शाखा (ईओडब्ल्यू) या कॉर्पोरेट मामलों के मंत्रालय को दी जानी चाहिए। यदि यह मामला रिजर्व बैंक के संज्ञान में लाया जाता है, तो इसकी सूचना संबंधित राज्य सरकार के अधिकारियों को दी जाएगी। 77. अनिगमित निकाय (यूआईबी) क्या हैं? क्या यूआईबी की अवैध जमा स्वीकृति गतिविधियों पर अंकुश लगाने में रिजर्व बैंक की कोई भूमिका है? जमा स्वीकार करने वाले यूआईबी के खिलाफ कार्रवाई करने का अधिकार किसके पास है? यूआईबी में एक व्यक्ति, एक फर्म या व्यक्तियों का एक अनिगमित संघ शामिल है। आरबीआई अधिनियम की धारा 45एस के प्रावधानों के अनुसार, इन संस्थाओं को कोई भी जमा स्वीकार करने से प्रतिबंधित किया गया है। अधिनियम के अनुसार ऐसे यूआईबी द्वारा जमा स्वीकार करने पर कारावास या जुर्माना या दोनों से दंडनीय है। राज्य सरकार को जमाकर्ताओं के हितों की रक्षा के लिए ऐसी संस्थाओं की अवैध गतिविधियों को रोकने में सक्रिय भूमिका निभानी होगी। यूआईबी रिजर्व बैंक के विनियामक क्षेत्र के अंतर्गत नहीं आते हैं। जब भी रिजर्व बैंक को यूआईबी के खिलाफ कोई शिकायत मिलती है, तो वह उसे तुरंत राज्य सरकार की पुलिस एजेंसियों की आर्थिक अपराध शाखा (ईओडब्ल्यू) को भेज देता है। शिकायतकर्ताओं को यह भी सलाह दी जाती है कि वे सीधे राज्य सरकार के पुलिस अधिकारियों (ईओडब्ल्यू) के पास शिकायत दर्ज कराएं ताकि दोषियों के खिलाफ तुरंत उचित कार्रवाई की जा सके और प्रक्रिया में तेजी लाई जा सके। आरबीआई अधिनियम की धारा 45टी के अनुसार, रिजर्व बैंक और राज्य सरकारें दोनों ही उचित न्यायालय के समक्ष सर्च वारंट के लिए आवेदन कर सकते हैं, और ऐसे वारंट के जारी होने पर, प्रवर्तन अधिकारियों द्वारा कानून में निर्धारित प्रक्रिया के अनुसार इसे निष्पादित किया जाएगा। फिर भी, अपराधियों के खिलाफ तत्काल कार्रवाई करने के लिए, सूचना तुरंत राज्य पुलिस या संबंधित राज्य की आर्थिक अपराध शाखा को दी जानी चाहिए, जो त्वरित और उचित कार्रवाई कर सकती है। चूंकि राज्य सरकार की मशीनरी व्यापक है और राज्य सरकार को आरबीआई अधिनियम, 1934 के प्रावधानों के तहत कार्रवाई करने का अधिकार भी है, इसलिए जमा स्वीकार करने वाली ऐसी संस्थाओं के बारे में कोई भी जानकारी संबंधित राज्य सरकार के पुलिस विभाग/ईओडब्ल्यू को तुरंत प्रदान की जा सकती है। कई राज्य सरकारों ने वित्तीय प्रतिष्ठानों में जमाकर्ताओं के हितों का राज्य संरक्षण अधिनियम लागू किया है, जो राज्य सरकारों को उचित और समय पर कार्रवाई करने का अधिकार देता है। रिजर्व बैंक ने यूआईबी की गतिविधियों पर अंकुश लगाने के लिए विभिन्न कदम उठाए हैं, जिनमें जनता को संवेदनशील बनाने के लिए प्रमुख समाचार पत्रों में विज्ञापन के माध्यम से जागरूकता फैलाना, विभिन्न जमाकर्ता जागरूकता कार्यक्रम आयोजित करना और कानून प्रवर्तन एजेंसियों (आर्थिक अपराध शाखा) के साथ निकट संपर्क बनाए रखना शामिल है। 78. कुछ संस्थाएं (कंपनियां नहीं) हैं जो एनबीएफसी जैसी गतिविधियां चलाती हैं। क्या उन्हें जमाराशि लेने की अनुमति है? उन्हें कौन नियंत्रित करता है? कोई भी व्यक्ति जो एक व्यक्ति या फर्म या व्यक्तियों का असंगठित संगठन है, वह रिश्तेदारों से ऋण के अलावा किसी अन्य माध्यम से जमा स्वीकार नहीं कर सकता है, यदि उसका व्यवसाय पूर्णतः या आंशिक रूप से ऋण, निवेश, किराया-खरीद या पट्टे पर देने की गतिविधि से संबंधित है या उसका मुख्य व्यवसाय किसी योजना या व्यवस्था के तहत या किसी भी तरीके से जमा प्राप्त करना या किसी भी तरह से उधार देना है। 79. जनता को उच्च ब्याज दर वाली योजनाओं में पैसा खोने की संभावना के बारे में पहले से ही सचेत रहने के लिए क्या सावधानियां बरतनी चाहिए? उच्च रिटर्न दर का वादा करने वाली योजनाओं में निवेश करने से पहले, जमाकर्ताओं/ निवेशकों को यह सुनिश्चित करना चाहिए कि इस तरह के रिटर्न की पेशकश करने वाली संस्था वित्तीय क्षेत्र के नियामकों में से एक के साथ पंजीकृत है और जमा के रूप में या अन्यथा, धन स्वीकार करने के लिए अधिकृत है। जमाकर्ताओं/ निवेशकों को आम तौर पर सावधान रहना चाहिए यदि पेश की जाने वाली जमा राशि/ निवेश पर ब्याज दरें या रिटर्न की दरें अधिक हैं। जब तक धन स्वीकार करने वाली संस्था अपने वादे से अधिक कमाने में सक्षम नहीं होती, तब तक संस्था जमाकर्ता/ निवेशक को वादे के अनुसार भुगतान नहीं कर पाएगी। अधिक रिटर्न अर्जित करने के लिए, संस्था को अपने निवेश पर अधिक जोखिम उठाना होगा। जोखिम जितना अधिक होगा, उसके निवेश उतने ही अधिक सट्टा होंगे, जिन पर कोई सुनिश्चित रिटर्न नहीं हो सकता है। इस प्रकार, आम लोगों को खुद को पहले से ही आगाह कर देना चाहिए कि उच्च ब्याज दर की पेशकश करने वाली योजनाओं में पैसा गंवाने की संभावना अधिक होती है। 80. जमाकर्ता/निवेशक शिकायत के मामले में किससे संपर्क कर सकते हैं? अनुलग्नक I और अनुलग्नक II में दिए गए दो चार्ट गतिविधियों और उनकी देखरेख करने वाले विनियामकों को दर्शाते हैं। इसके अलावा, विनियमित जमा योजनाओं की सूची के लिए 'अनियमित जमा योजनाओं पर प्रतिबंध अधिनियम, 2019' की पहली अनुसूची का संदर्भ लिया जा सकता है। इसलिए शिकायतों को संबंधित विनियामक को संबोधित किया जा सकता है। यदि गतिविधि प्रतिबंधित गतिविधि है, तो पीड़ित व्यक्ति राज्य पुलिस/राज्य पुलिस की आर्थिक अपराध शाखा से संपर्क कर सकता है और उचित शिकायत दर्ज करा सकता है। एच. अन्य/विविध पहलू 81. वाणिज्यिक अचल संपत्ति जोखिम क्या है? वाणिज्यिक रियल एस्टेट (सीआरई) में बिल्डरों/डेवलपर्स/अन्य लोगों को वाणिज्यिक रियल एस्टेट (जैसे कि कार्यालय भवन, खुदरा स्थान, बहुउद्देश्यीय वाणिज्यिक परिसर, बहु-किराएदार वाणिज्यिक परिसर, औद्योगिक या गोदाम स्थान, होटल, भूमि अधिग्रहण, विकास और निर्माण आदि) के निर्माण/अधिग्रहण के लिए दिए गए ऋण शामिल होंगे, जहां पुनर्भुगतान की संभावना या चूक के मामले में वसूली मुख्य रूप से पट्टे/किराए के भुगतान, बिक्री आदि के माध्यम से परिसंपत्ति द्वारा उत्पन्न नकदी प्रवाह पर निर्भर करेगी। इसके अलावा, किसी व्यक्ति को तीसरी आवासीय इकाई के लिए दिए गए ऋण को सीआरई जोखिम माना जाएगा। जोखिम में गैर-निधि आधारित सीमाएँ भी शामिल होंगी। वाणिज्यिक रियल एस्टेट - आवासीय आवास (सीआरई-आरएच) सीआरई की एक उप-श्रेणी है जिसमें आवासीय आवास परियोजनाओं (कैप्टिव उपभोग को छोड़कर) के लिए बिल्डरों/डेवलपर्स को दिए जाने वाले ऋण शामिल हैं। ऐसी परियोजनाओं में आम तौर पर गैर-आवासीय वाणिज्यिक अचल संपत्ति शामिल नहीं होनी चाहिए। हालाँकि कुछ वाणिज्यिक स्थानों (जैसे, शॉपिंग कॉम्प्लेक्स, स्कूल आदि) से युक्त एकीकृत आवास परियोजना को भी सीआरई-आरएच के तहत निर्दिष्ट किया जा सकता है, बशर्ते कि आवासीय आवास परियोजना में वाणिज्यिक क्षेत्र परियोजना के कुल फ़्लोर स्पेस इंडेक्स (FSI) के 10 प्रतिशत से अधिक न हो। यदि मुख्य रूप से आवासीय आवास परिसर में वाणिज्यिक क्षेत्र का FSI 10 प्रतिशत की सीमा से अधिक है, तो पूरे ऋण को सीआरई के रूप में वर्गीकृत किया जाना चाहिए न कि सीआरई-आरएच के रूप में। 82. 11 अक्टूबर, 2022 के परिपत्र 'एक समूह में कई एनबीएफसी: मध्य परत में वर्गीकरण' के अनुसार , एनबीएफसी के लिए एसबीआर फ्रेमवर्क के तहत मध्य परत में उनके वर्गीकरण के लिए सीमा निर्धारित करने के लिए एक समूह में सभी एनबीएफसी की कुल परिसंपत्तियों को समेकित किया जाएगा। क्या परिसंपत्तियों का यह समेकन समूह में अपंजीकृत कोर निवेश कंपनियों (सीआईसी) पर लागू होगा? नहीं, समूह को केवल उन NBFC की कुल परिसंपत्तियों को समेकित करने की आवश्यकता है जिन्हें बैंक द्वारा पंजीकरण प्रमाणपत्र प्रदान किया गया है। हालाँकि, यदि समूह में ₹100 करोड़ से कम की परिसंपत्ति वाले अपंजीकृत CIC ने सार्वजनिक निधियों का उपयोग किया है, तो ऐसे CIC की परिसंपत्ति का आकार उपरोक्त उद्देश्य के लिए समेकित किया जाएगा, लेकिन इससे अपंजीकृत CIC की स्थिति में कोई बदलाव नहीं होगा। 83. क्या 50% का एलटीवी म्यूचुअल फंड की यूनिटों के बदले उधार देने पर भी लागू होगा? म्यूचुअल फंड की यूनिटों के विरुद्ध ऋण (विशेष रूप से ऋण उन्मुख म्यूचुअल फंड की यूनिटों को छोड़कर) पर शेयरों के विरुद्ध ऋण के लिए लागू एलटीवी आवश्यकताएं लागू होंगी। इसके अलावा, विशेष रूप से ऋण-उन्मुख म्यूचुअल फंड की यूनिटों के विरुद्ध ऋण/अग्रिमों के लिए एलटीवी आवश्यकता व्यक्तिगत एनबीएफसी द्वारा उनकी ऋण नीति के अनुसार तय की जा सकती है। 84. क्या किसी एनबीएफसी 'ए' के किसी अन्य एनबीएफसी/इकाई 'बी' के साथ विलय के मामले में भारतीय रिजर्व बैंक की पूर्व लिखित स्वीकृति आवश्यक है? इस मामले में एनबीएफसी 'ए' द्वारा रिजर्व बैंक की पूर्व लिखित स्वीकृति प्राप्त की जानी है। यदि विलय के बाद एनबीएफसी 'ए' का अस्तित्व समाप्त हो जाता है, तो पंजीकरण प्रमाणपत्र रद्द करने के लिए सरेंडर कर दिया जाएगा। जहां 'बी' एक एनबीएफसी है, विलय के परिणामस्वरूप यदि 'बी' में नियंत्रण में परिवर्तन होता है, या 'बी' की चुकता इक्विटी पूंजी के शेयरधारिता पैटर्न में 26% या उससे अधिक परिवर्तन होता है, या 'बी' में प्रबंधन में परिवर्तन होता है जिसके परिणामस्वरूप 30% से अधिक निदेशक (स्वतंत्र निदेशकों को छोड़कर) बदल जाते हैं, तो रिजर्व बैंक की पूर्व लिखित स्वीकृति आवश्यक है। यदि 'बी' एक एनबीएफसी नहीं है, लेकिन विलय के बाद प्रमुख व्यावसायिक मानदंडों (यानी, 50-50 मानदंड) को पूरा करने की संभावना है, तो उसे पूर्व लिखित अनुमोदन के साथ-साथ एनबीएफसी के रूप में पंजीकरण के लिए भी रिजर्व बैंक से संपर्क करना होगा। 85. क्या किसी इकाई (एनबीएफसी नहीं) के एनबीएफसी के साथ विलय के मामले में भारतीय रिजर्व बैंक की पूर्व लिखित स्वीकृति आवश्यक है? जहां एक गैर-एनबीएफसी का एनबीएफसी के साथ विलय होता है, यदि ऐसा विलय किसी एक या सभी शर्तों को पूरा करता है, तो रिज़र्व बैंक की पूर्व लिखित स्वीकृति की आवश्यकता होगी, जैसे (i) विलय के कारण एनबीएफसी में नियंत्रण में कोई बदलाव, (ii) विलय के परिणामस्वरूप एनबीएफसी की शेयरधारिता में कोई बदलाव जिसके परिणामस्वरूप एनबीएफसी की चुकता इक्विटी पूंजी के 26% या उससे अधिक की शेयरधारिता में परिवर्तन होगा, (iii) एनबीएफसी के प्रबंधन में कोई बदलाव जिसके परिणामस्वरूप स्वतंत्र निदेशकों को छोड़कर 30% से अधिक निदेशकों में परिवर्तन होगा। यह ध्यान दिया जा सकता है कि एनबीएफसी को एनबीएफसी के रूप में पंजीकरण का प्रमाण पत्र रखने के योग्य होने के लिए विलय के बाद प्रमुख व्यावसायिक मानदंड (यानी, 50-50 मानदंड) को पूरा करना जारी रखना चाहिए। 86. क्या किसी एनबीएफसी 'ए' के किसी अन्य एनबीएफसी/इकाई 'बी' के साथ विलय के मामले में भारतीय रिजर्व बैंक की पूर्व लिखित स्वीकृति आवश्यक है? विलय की जाने वाली एनबीएफसी को रिज़र्व बैंक से पूर्व लिखित स्वीकृति लेनी होगी। विलय/विलय प्रस्ताव की प्रकृति के आधार पर, विनियमों के अनुसार अपेक्षित अनुमोदन प्राप्त करना होगा। 87. क्या एनबीएफसी से संबंधित विलय/समामेलन के लिए आदेश प्राप्त करने हेतु किसी न्यायालय या न्यायाधिकरण में जाने से पहले भारतीय रिजर्व बैंक की पूर्व लिखित स्वीकृति आवश्यक है? हां, एनबीएफसी से संबंधित विलय/समामेलन के लिए आदेश प्राप्त करने हेतु किसी भी न्यायालय या न्यायाधिकरण में जाने से पहले भारतीय रिजर्व बैंक की पूर्व अनुमति लेनी होगी, जिसमें ऐसे सभी मामले शामिल हैं जो सामान्यतः FAQ 84, 85 या 86 में वर्णित परिदृश्यों के अंतर्गत आते हैं। अस्वीकरण: ये FAQ केवल सूचना और सामान्य मार्गदर्शन के उद्देश्य से रिज़र्व बैंक द्वारा जारी किए गए हैं। रिज़र्व बैंक इसके आधार पर की गई कार्रवाई और/या लिए गए निर्णयों के लिए जिम्मेदार नहीं होगा। स्पष्टीकरण या व्याख्या के लिए, यदि कोई हो, तो समय-समय पर जारी किए गए प्रासंगिक परिपत्रों और अधिसूचनाओं द्वारा मार्गदर्शन प्राप्त किया जा सकता है | 
